ТИЖНІСНИЙ РИНКОВИЙ СНИПШОТ 21/12 - 24/12 | ЯК БУДУТЬ РИНКИ АКЦІЙ, ІНФОРМАЦІЇ ТА ТОВАРІВ ПЕРЕД XMAS-ТИЖНЕМ?
Тиждень перед Різдвом традиційно спокійний час для торгівлі на фондовому, валютному та товарних ринках. Однак це був не звичайний рік. 2020 рік був визначенням справді надзвичайного року.
Трагедія коронавірусу домінувала в нашому торговому світі з березня, і ніхто не міг передбачити, як прийде Чорний лебідь, що зруйнує довіру ринку до широкого кола цінних паперів, що призведе до нульової хеджування.
Але підтримка швидко прийшла у вигляді масового стимулювання з боку західних урядів та центральних банків, що спонукало ринки акцій до рекордних максимумів. SPX 500 зріс на 14.33% за рік, а NASDAQ 100 - на приголомшливі і безпрецедентні 43.83%.
Новий рік і менш драматична адміністрація в Білому домі
Протягом останніх років багато аналітиків склали свої правила правил економічного календаря і зосередилися на таких питаннях, як макроекономічні події та твіти Трампа. Деякий час під час його президентства його твіти та тролінг у соціальних мережах контролювали рух ринку.
Непотрібна боротьба, яку він вчинив з Китаєм, призвела до падіння ринків акцій, що зумовило кон'юнктуру ринку наприкінці 2018 року, на початку 2019 року, і зниження вартості долара США. Він звинуватив Китай у маніпуляціях з валютою і почав накидати величезні мита на китайський імпорт в Америку. Американські фондові ринки здивовані його примхами.
Ви б подумали, що хтось прошепотів би йому на вухо “Е-е, пане Президенте; ми не впевнені, що це спрацює, ми імпортуємо більшість своїх товарів з Китаю, вони не купують багато за нас, крім сої та тваринництва. І якщо вони перестануть купувати, ви засмутите фермерів, яких ви обіцяли захищати на своїх передвиборчих обіцянках 2016 року ».
Правда, він закінчує свій термін в Білому домі, звинувачуючи швейцарський центральний банк у маніпуляціях з валютою, оскільки швейцарські франки зросли на 8.96% порівняно з доларами США протягом 2020 року. Однак побіжний погляд на однолітків у доларах США повинен показати Трампу, що євро приріс майже на 10% порівняно з доларом, австраліє подорожчало на 9%, ієна зросла на 5%, а індекс долара (DXY) знизився на -7%. Можливо, на його думку, це все змова.
Як аналітики, ми намагаємось залишатися політично неупередженими; однак, як тільки Байден буде урочисто відкритий в січні 2021 року, ми всі, сподіваємось, чекаємо періоду стабільності та розсудливості в США. Більше ніяких торгових війн, потягу до Ірану, Венесуели та Європи, відновлення глобальної дипломатії та участі у Паризькій угоді про зміну клімату як мінімум.
Підсумок ринку на цей тиждень
Заздалегідь просимо вибачення за те, що це звучить як побита платівка, але останнім часом ми не самі даємо повторювані коментарі на ринку. Дві основні проблеми - домінування на ринках; стимул, який має бути санкціонований Сенатом США та Brexit.
Стимул близький до домовленості, детальна деталізація зосереджується на тому, скільки повинен отримати кожен дорослий та дитина США. Деякі республіканські сенатори вважають, що 600 доларів на дорослого та 500 доларів на дитину має бути достатньо з обмеженнями на право. Інші сенатори вимагають 1,200 доларів за дорослого та 600 доларів за дитину.
Захоплює той факт, що уряд США вже схвалив 2.4 трлн. Дол. США у різних формах. За оцінками, загальний стимул через ФРС і Казначейство (уряд) може становити до 6 трильйонів доларів після закінчення 2020 року, що призведе до загального боргу США, який перевищить 125% проти ВВП.
Безперечно, що виплати стимулів надходять занадто пізно, щоб допомогти багатьом американцям насолодитися святковим запоєм. Роздрібна торгівля в США впала, і багато робітників не будуть витрачати гроші, думаючи: "Це нормально, я просто затягну пояс у січні", тому що вони не уявляють, чи працюватимуть у січні.
Двадцять п'ять мільйонів дорослих американців отримують форму допомоги по безробіттю, 60% домогосподарств не мають практичних заощаджень, а в четвер ще 885 тисяч додали до щотижневого реєстру заяв про безробіття.
Brexit; вони не будуть домовлятися про угоду на вихідних?
Минулі вихідні мали бути заключним епізодом саги про Brexit «це моя остання пропозиція, візьми чи залиш». Але дедлайн просунувся, як це було у жовтні та листопаді. Великобританія та ЄС домовились про переговори в ці вихідні, щоб спробувати знайти рішення.
Ми всі знаємо, що наближається вигадка, яка рятує обличчя, оскільки ЄС пропонує Великобританії добрий вихід, але розповідь, створену для обману населення Великобританії, передбачити неможливо. Найкраща здогадка полягає в тому, що вільна, необов’язкова угода стає опублікованою, але вона переноситься на січень для голосування в раді ЄС. Що це робить до дати Брекзиту 1 січня, можна здогадуватися.
Вся справа в оптиці з урядом Великобританії; їм потрібно, щоб їхні виборці бачили в них переможців. Але громадяни Великобританії втрачають свободу пересування, свободу, яку боролися їх предки. Це розлучення повинно включати період жалоби у Великобританії; нема чого святкувати.
Протягом останніх тижнів Стерлінг розгортався в широких межах, оскільки переговори тривали, і чутки про угоди з’являлися. У п'ятницю, 18 грудня, GBP / USD торгувався на -0.58%, збільшуючись на 2.15% щотижня через оптимізм, неминучий прорив.
Минулого тижня валютна пара порушила 50 DMA до нижчої сторони, але торгувалась вище рівня з початку листопада. На даний момент цей район розміщений на 1.3200, а область з 50 DMA і ручка з круглим числом можуть стати ціллю, якщо переговори згорнуться без будь-якої форми домовленості (хоч би яка вільна).
Побіжний погляд на EUR / GBP на щоденному графіку показує, наскільки широким був діапазон збивання протягом грудня. На одному з етапів цього тижня безпека впала на 100 DMA. Хрест смерті 50 DMA та 100 DMA був близький до формування протягом тижня, коли розрив ковзної середньої зменшився. У п'ятницю, 18 грудня, EUR / GBP торгувався на 0.39% та на 6.72% з початку року.
Дорогоцінні метали; надійний притулок протягом року
Якщо ви трейдер, неможливо не пошкодувати про угоди, які не брали цього року. Ей, якби ми просто взяли олл-ін на Zoom і Tesla цього року під час падіння в березні або купили NASDAQ 100 як більш безпечну ставку.
Довгі золото та срібло могли б стати прихильником задніх поглядів під час бурхливих місяців, які ми пережили. Як надійний притулок, обидва прем’єр-міністри значно зросли. Золото зріс на 23% з початку року, а срібло - на 43%. Суміш обох інвестицій, як фізичних, так і через вашого брокера, виявилася чудовим хеджуванням.
Срібло користувалося попитом, оскільки унція складала 26 доларів, а в березні - 12 доларів. Придбання металу в 1,000 доларів - це можливість, яку багато американців (які сумніваються в системі) можуть скористатися за такі порівняно невеликі суми. Багато альтернативних інвесторів могли інвестувати в біткойн протягом 2020 року, який за останні дні досяг рекордного рівня, перевищивши рівень 23,000.
Події із сильним впливом на тиждень, що розпочнеться 20 грудня
Перед Різдвом зазвичай тихий тиждень для важливих новин економічного календаря. У вівторок Великобританія публікує останні показники ВВП, прогнозується, що вони не зміняться порівняно з попереднім кварталом на рівні 15.5% QoQ та -9.6% р / р.
Читання за рік можуть надати Великобританії найгіршу економіку G7 під час пандемії, не дивлячись на трильйони фунтів стерлінгів та 5.5 мільйона робітників, які все ще отримують зарплату під час тривалої відпустки.
На відміну від цього, прогноз для США - це показник зростання ВВП на 33% за квартал, хоча це, можливо, має велику ціну; коронавірус розростається, щодня вбиваючи в середньому 3,000 людей. У середу публікуються довготривалі замовлення на продаж у США, особисті витрати, доходи та нові дані про продаж будинків, показники, які дадуть знімок довіри споживачів.
« SPX500 досягає рекордного рівня, незважаючи на жахливі дані про безробіття, оскільки долари США падають далі Південно-Східна Британія вступає в жорсткі обмеження, угода про Brexit знову відходить, Байден починає викладати своє бачення »
