Pag-unawa sa Positive Expectancy sa Forex Trading
Sa gitna ng daan-daang mga librong pangkalakalan na magagamit ang paksa ng pamamahala ng pera ay hindi napag-usapan, ang nangingibabaw na nilalaman ng mga libro sa pangangalakal ay karaniwang binubuo ng mga diskarte, pattern, pormula..Ang pattern ng nilalaman na ito ay paulit-ulit sa mga forum ng kalakalan sa forex. Tingnan ang mga numero ng bisita sa mga kategorya ng sub forum at mabilis mong matutuklasan na ang pangunahing pokus ay ang mga diskarte at diskarte, ang mga sub forum ng pamamahala ng pera ay may virtual na tumble-weed na pamumulaklak sa pamamagitan ng mga ito. Gayunpaman, bilang bahagi ng mabisang pamamahala ng pera at disiplina ng isang negosyante ang pag-unawa sa pag-asa ay mahalaga.
Ano ang pag-asa?
Ang inaasahan ay ang average na halagang maaari mong asahan na manalo (o mawala) bawat yunit ng pera na nasa peligro. Narito ang formula para sa pag-asa:
Pag-asa = (Probability of Win * Average Win) - (Probability of Loss * Average Loss)
Gagamitin namin ang Euros sa mga halimbawang pinili namin upang maipakita kung ano ang pag-asa at kung paano ang tulong na 'tama' na makakatulong sa iyong kakayahang kumita. Ngunit una narito ang dalawang iginagalang na mga may-akda at ekonomista na iniisip ang inaasahan;
Dr. Van K. Tharp:
Ang iyong system ng kalakalan ay dapat magkaroon ng isang positibong pag-asa at dapat mong maunawaan kung ano ang ibig sabihin nito. Ang likas na bias na mayroon ang karamihan sa mga tao ay upang pumunta para sa mataas na mga system ng posibilidad na may mataas na pagiging maaasahan. Lahat tayo ay binigyan ng bias na ito na kailangan mong maging tama. Tinuruan kami sa paaralan na 94 porsyento o mas mahusay ay isang A at 70 o mas mababa ang pagkabigo. Walang katanggap-tanggap sa ibaba ng 70. Ang bawat isa ay naghahanap ng mataas na pagiging maaasahan ng mga sistema ng pagpasok, ngunit ang pag-asa na iyon ang susi. At ang totoong susi sa pag-asa ay kung paano ka makakalabas sa mga merkado hindi kung paano ka makakapasok. Paano ka kumukuha ng kita at kung paano ka makawala sa isang hindi magandang posisyon upang maprotektahan ang iyong mga assets. Ang pag-asa ay talagang ang halaga na makukuha mo sa average bawat dolyar na nanganganib. Kung mayroon kang isang pamamaraan na magbibigay sa iyo ng 50 cents o mas mahusay sa bawat dolyar na nanganganib, napakahusay na iyon. Karamihan sa mga tao ay hindi. Nangangahulugan iyon kung ipagsapalaran mo ang $ 1,000 na makukuha mo sa average na $ 500 para sa bawat kalakal - iyon ang average na mga nanalo at natalo magkasama.
Nassim Taleb:
Sa ilang mga diskarte at sitwasyon sa buhay, sinasabing, ang isang nagsusugal ng dolyar upang manalo ng sunud-sunod na mga pennies. Sa iba ay nanganganib ng sunud-sunod na mga pennies upang manalo ng dolyar. Habang iisipin ng isa na ang pangalawang kategorya ay magiging mas nakakaakit sa mga namumuhunan at ahente ng ekonomiya, mayroon kaming isang napakatinding katibayan ng katanyagan ng una.
Pagkalkula ng inaasahan:
- Manalo ng porsyento na 6%
- Manalo ng rate 60%
- Porsyento ng pagkawala ng 4%
- Loss rate 40%
Samakatuwid ang inaasahan ay 2.0% bawat trade, o (6% x 60%) - (4% x 40%).
Samakatuwid, sa isang average na kalakalan, 2% ng pera na ipinagpalit ay kita. Ngayon, sa unang inspeksyon na maaaring hindi mabasa tulad ng isang disenteng pagbabalik. Kung ang iyong average na kalakalan ay € 10,000 kung gayon ang 2% ay € 200 na kita bawat kalakalan. Gayunpaman, kung mayroon kang 300 mga kalakalan bawat taon, pagkatapos ay mayroon kang isang € 60,000 tubo bawat taon na may average na kalakalan na € 10,000 lamang. Hindi rin ito nagsasama ng anumang mga kita kung magpasya kang pagsamahin ang bawat kalakal.
Kapag nag-eksperimento sa 'formula sa pag-asa', mabilis na napagtanto ng mga mangangalakal na walang iisang hanay ng 'mga numero' ang nagbibigay ng positibong pag-asa, ngunit may isang walang katapusang bilang ng mga set samakatuwid (sa teorya) mayroong umiiral na isang walang katapusang bilang ng mga sistemang pangkalakalan na maaaring maging kumikita Ang huling pangungusap na iyon ay mahirap para sa maraming mga mangangalakal (baguhan at may karanasan) na maunawaan habang pinupunit nito ang isa sa mga tela ng pangangalakal - sistemiko / mekanikal na kalakalan. Ang modelo ng pag-asa ay nagpapahiwatig na kahit na ang mga random na system ay maaaring kumita kung ang pamamahala ng pera ay maayos. Ang modelo ng pag-asa ay maaari ding makaapekto sa isa pang paniniwala sa pangangalakal; posible na bumuo ng mga system na gumagamit ng pag-asa at laki ng posisyon (pangkalahatang peligro) bilang mga saligan na pundasyon kung saan ang stop loss ay mas malaki kaysa sa target na kita. Ang pagkawala ng pagtigil ay sa katunayan ay tiningnan bilang kalabisan, kung positibo ang iyong pag-asa sa kita.
Maaari kaming gumamit ng mga kamag-anak na labis, paglalagay ng 20% stop loss at isang 5% na target ng kita at lumabas na may 2% na pag-asa kung ang rate ng panalo ay sapat na mataas. Ang isang 88% na rate ng panalo sa halimbawang ito ay magbubunga ng 2.0%, ang resulta ng (5% x 88%) - (20% x 12%). Maaari kang makaranas ng positibong pag-asa na may napakababang mga rate ng panalo.
Ang isa sa mga mas tanyag na bilang ng pag-asa ay nagmula sa CAN SLIM system. Ang CAN SLIM ay tumutukoy sa pitong-pronged mnemonic na isinapubliko ng pahayagan ng American Investor's Daily Pang-araw-araw, na inaangkin na isang listahan ng mga katangian na gumaganap na stock ay may posibilidad na ibahagi bago ang kanilang pinakamalaking kita. Ito ay binuo ng mamumuhunan ng Daily Daily ng mamumuhunan na si William O'Neil na naiulat na kumita ng daan-daang milyong dolyar sa pamamagitan ng patuloy na paggamit ng diskarte nito.
Nimonik:
Ang pitong bahagi ng mnemonic ay ang mga sumusunod:
C nangangahulugang Kasalukuyang mga kita. Sa bawat pagbabahagi, ang kasalukuyang mga kita ay dapat na hanggang sa 25%. Bilang karagdagan, kung ang mga kita ay bumibilis sa mga kamakailan-lamang na tirahan, ito ay isang positibong prognostic sign.
A nangangahulugang Taunang mga kita, na dapat umakyat ng 25% o higit pa sa bawat huling tatlong taon. Ang taunang pagbabalik sa equity ay dapat na 17% o higit pa
N nangangahulugang Bagong produkto o serbisyo, na tumutukoy sa ideya na ang isang kumpanya ay dapat magkaroon ng isang bagong pangunahing ideya na nagpapalakas ng paglago ng kita na nakikita sa unang dalawang bahagi ng mnemonic. Ang produktong ito ang nagbibigay-daan sa stock na lumabas mula sa isang tamang pattern ng tsart ng mga nakaraang kita upang payagan itong magpatuloy na lumaki at makamit ang isang bagong mataas para sa pagpepresyo. Ang isang kilalang halimbawa nito ay ang iPod ng Apple Computer.
S nangangahulugang Supply at demand. Ang isang index ng pangangailangan ng isang stock ay maaaring makita ng dami ng kalakalan ng stock, partikular sa mga pagtaas ng presyo.
L kumakatawan sa Leader o laggard? Iminungkahi ni O'Neil na bumili ng "nangungunang stock sa isang nangungunang industriya". Ang medyo husay na pagsukat na ito ay maaaring mas objectively na sinusukat ng Marka ng Kalakasan ng Presyo ng Presyo (RPSR) ng stock, isang index na idinisenyo upang masukat ang presyo ng stock sa nakaraang 12 buwan sa paghahambing sa natitirang merkado batay sa S&P 500 o ang TSE 300 sa isang takdang tagal ng oras.
I nangangahulugang sponsorship ng Institusyon, na tumutukoy sa pagmamay-ari ng stock sa pamamagitan ng magkaparehong pondo, partikular sa mga kamakailan-lamang na tirahan. Ang isang dami ng panukala dito ay ang Rating ng Akumulasyon / Pamamahagi, na isang sukatan ng aktibidad ng mutual fund sa isang partikular na stock.
M kumakatawan sa mga index ng Market, partikular ang Dow Jones, S&P 500, at NASDAQ. Sa oras ng pamumuhunan, ginusto ni O'Neil ang pamumuhunan sa mga oras ng tiyak na pagtaas ng tatlong mga indeks na ito, dahil ang tatlo sa apat na mga stock ay may posibilidad na sundin ang pangkalahatang pattern ng merkado.
Kung gagamitin namin ang paghinto at mga target na numero ng O'Neil na 8% at 20% at ang nai-publish na rate ng panalo na 30%, maaaring makalkula ang inaasahan na: (20% x 30%) - (8% x 70%) o + 0.4%. Sa loob ng isang tagal ng panahon bawat isa sa kanyang mga kalakal ay may isang pag-asa sa 0.4%. Habang nasa harap nito ang isang 0.4% ROI ay lilitaw na isang katamtaman na pagbalik bawat kalakalan kung 100% kumpiyansa ang umiiral sa pamamaraang ito kung gayon malaki ang potensyal ng kita.
Ang pag-asa ay dapat na positibo kung nais mong kumita sa paglipas ng panahon. Huwag kailanman gumamit ng isang system na may isang zero o negatibong pag-asa, hindi ka maaaring manalo. Hindi ka makakagawa ng isang mahusay na pera maliban kung mayroon kang maraming mga pagkakataon upang makipagkalakalan, habang ang O'Neil's CAN SLIM ay maaaring malimitahan, bibigyan ito ay higit na nauugnay sa stock kaysa sa forex, walang ganoong mga limitasyon sa mga pares ng forex. Alam kung paano lumikha ng isang pamamaraan, (hindi bababa sa papel), na may positibong pag-asa ay isang isyu, ngunit kung bubuo tayo ng isang system na may 8% na pag-asa at ang system ay nagbigay lamang ng isang kalakalan bawat taon, hindi ito maaaring ipagpalit. Kung mayroon kaming pamamaraan na nagbigay ng 0.2% bawat kalakal at ang sistemang iyon ay nakabuo ng 1,000 mga kalakalan bawat taon na 1,000 beses na 0.2% ay magiging napakaseryosong pera sa isang napakaikling puwang ng oras.
« Kapag Bumagsak ang Tree, Nagkalat ang Monkeys - 树倒猢狲散 Ang pagkahulog sa iyong tabak ay huling siglo lamang »
