VIX คืออะไรและจะแลกเปลี่ยนกับมันอย่างไร?
VIX เป็นทางการสำหรับ Chicago Board of Options Exchange Market Volatility Index (CBOE) ดัชนีความผันผวนเรียกอีกอย่างว่า "ดัชนีความกลัว" เป็นเครื่องมือการซื้อขายที่แพร่หลายในตลาดการเงิน นอกจากนี้ยังมักใช้โดยผู้ค้าหุ้นและตัวเลือก
VIX คืออะไร?
ดัชนีความผันผวนวัดว่าราคามีการเคลื่อนไหวอย่างกะทันหันและไม่คาดคิดในตลาดอย่างไร โดยเฉพาะอย่างยิ่ง CBOE VIX วัดความผันผวนโดยนัย ไม่ใช่เปอร์เซ็นต์ แต่ถือได้ว่าเป็นความเข้าใจของเรา
VIX วัดราคาหุ้นในตลาดหุ้นก่อนหมดอายุ 30 วัน ตามตัวเลือกดัชนี S&P 500 (SPX) ในสหรัฐอเมริกา
พูดง่ายๆ คือ วัดว่าตลาดจะผันผวนมากน้อยเพียงใดในช่วงสิบสองเดือนข้างหน้า สิ่งนี้เสร็จสิ้นหลังจากวิเคราะห์ความแตกต่างระหว่างตัวเลือกดัชนี S&P 500 ปัจจุบันและราคาตัวเลือกการโทร
พุทออปชั่นคือสัญญาออปชั่นที่ผู้ซื้อมีสิทธิ์ซื้อหุ้นภายในเวลาที่กำหนดและในราคาเฉพาะ call option เหมือนกับ put option แต่ผู้ซื้อขายหุ้นที่ระบุแทนที่จะซื้อ
ความผันผวนคืออะไร
ความผันผวนคือการวัดค่าเบี่ยงเบนมาตรฐานของราคาตลาดในช่วงเวลาหนึ่ง เราสามารถถือว่าความผันผวนเป็นตัววัดความไม่แน่นอนของตลาด โดยเฉพาะอย่างยิ่ง มันคือความไม่แน่นอนสัมพัทธ์ของราคา
เราสามารถใช้ความผันผวนเพื่อกำหนดความถี่และขนาดของการเปลี่ยนแปลงราคาเมื่อเวลาผ่านไป ความผันผวนต่ำหมายถึงการเคลื่อนไหวของราคาที่รุนแรงน้อยลง
เราสามารถตีความความผันผวนที่เกิดขึ้นจริงหรือการเปลี่ยนแปลงของราคาในอดีตผ่านความผันผวนได้ เราสามารถทำนายความผันผวนในอนาคตได้โดยใช้ราคาออปชั่น
VIX คำนวณอย่างไร?
การจัดกลุ่มราคาแบบถ่วงน้ำหนักของดัชนี S&P 500 ทำให้และเรียกราคาที่หลากหลายจะถูกวัดโดยดัชนี VIX เมื่อคำนวณ VIX เราจะใช้ราคาที่เกี่ยวข้องเป็นจุดกึ่งกลางของราคาตัวเลือก SPX แบบเรียลไทม์ (เสนอราคา / ถาม)
VIX เท่ากับ 30 หมายถึงความผันผวนอยู่ที่ 30% ใน SPX VIX จะเพิ่มขึ้นหากตัวเลือกการพุทเพิ่มขึ้นและลดลงหากตัวเลือกการโทรอยู่ในการดำเนินการที่สำคัญกว่า ความกลัวต่ำยังหมายถึงตลาดที่พึงพอใจมากขึ้น
VIX ใช้อย่างไร?
VIX ช่วยให้เราซึ่งเป็นผู้เข้าร่วมตลาดมีความผันผวนที่คาดการณ์ไว้ 30 วันของตลาดหุ้นของสหรัฐอเมริกา เราสามารถสรุปได้ว่าดัชนี S&P 500 จะมีความผันผวนมากขึ้นหาก VIX แสดงการเพิ่มขึ้นแบบกราฟิก
หากค่ามากกว่า 30 เราสามารถสรุปได้อย่างปลอดภัยว่าเป็นตลาดที่มีความผันผวน ในทำนองเดียวกัน ค่าที่ต่ำกว่า 20 แสดงถึงตลาดที่มั่นคง
ดังที่ได้กล่าวไว้ก่อนหน้านี้ VIX ก็เป็นดัชนีความกลัวเช่นกัน ดังนั้น VIX ที่สูงขึ้นหมายถึงความกลัวที่มากขึ้นและ VIX ที่ต่ำกว่าหมายถึงความกลัวที่ต่ำกว่า
VIX ทำการค้าเมื่อใดและที่ไหน?
VIX ช่วยให้เราสามารถจำลองความเสี่ยงจากความผันผวนด้วยตัวเลือก SPX ต่างๆ ทำให้เราสามารถสร้างคุณสมบัติและตัวเลือก VIX ที่ซื้อขายได้ อย่างไรก็ตามมันไม่สามารถแลกเปลี่ยนได้เอง
สามารถคำนวณและเผยแพร่ VIX ได้เร็วพอที่จะให้ข้อมูลความผันผวนของเวลาที่แม่นยำเมื่อจำเป็น
นอกจากนี้เรายังมีตัวเลือกการหมดอายุ VIX รายสัปดาห์และรายเดือนในช่วงเวลาการซื้อขายปกติและชั่วโมงการซื้อขายที่จำกัดในสหรัฐอเมริกาและทั่วโลกตามลำดับ
บรรทัดล่าง
เมื่อ VIX กำลังลดลง ซึ่งบ่งชี้ถึงความเป็นไปได้ที่ตลาดหุ้นจะมีเสถียรภาพมากขึ้น อาจเป็นประโยชน์มากกว่าที่จะมุ่งเน้นที่หุ้นแต่ละตัวหรือสินทรัพย์เสี่ยงอื่น ๆ ที่อาจทำได้ดีในช่วงที่มีการเติบโต
« วิธีการแลกเปลี่ยนรูปแบบม้วนซูชิ? จะแลกเปลี่ยนรูปแบบการกลับรายการของ Pin Bar ได้อย่างไร? »
