ราคาทองคำอัพเดทล่าสุดสู่อัตราดอกเบี้ยในอนาคตที่สูงขึ้น
เนื่องจากผู้คนจำนวนมากขึ้นคาดว่าอัตราดอกเบี้ยจะสูงขึ้น ทองจึงถูกมองว่าเป็นการลงทุนที่มีความเสี่ยงและกำลังสูญเสียความน่าดึงดูดใจ เมื่อต้นเดือน ตลาดตราสารหนี้คิดว่าอัตราดอกเบี้ยของเฟดจะจบลงที่ประมาณ 4.8%
อัตราดังกล่าวเพิ่มขึ้นมากกว่า 50 จุดพื้นฐาน และขณะนี้คงที่ที่ประมาณ 5.3% ปฏิกิริยาต่อข้อมูลเศรษฐกิจและการจ้างงานของสหรัฐฯ ที่ดีกว่าที่คาดไว้ (บริการ NFP, ISM PMI) ก็มีความสำคัญต่ำเช่นกัน
ดังนั้นธนาคารกลางสหรัฐจะต้องขึ้นอัตราดอกเบี้ยบ่อยขึ้นเพื่อให้แน่ใจว่าจะอยู่ในระดับสูง เนื่องจากทองคำไม่สามารถปรับตัวตามอัตราเงินเฟ้อหรือภาวะเงินฝืดได้ มูลค่าของทองคำจึงลดลงเมื่ออัตราดอกเบี้ยเพิ่มขึ้น
บทวิเคราะห์ทางเทคนิคเกี่ยวกับราคาทองคำ
เมื่อต้นเดือนกุมภาพันธ์ ธงหมี ซึ่งเป็นรูปแบบต่อเนื่องขาลง ปรากฏบนแผนภูมิราย 4 ชั่วโมง มันบรรลุเป้าหมายหลักแล้ว
หลังจากขั้นตอนการรวมธง ไม่ใช่เรื่องแปลกที่การดำเนินการต่อ (การเคลื่อนไหวแบบขาลง) จะเหมือนกับการเคลื่อนไหวครั้งแรก
ราคาทองคำลงไปต่ำกว่า $1833 แต่ไม่สามารถลงต่อและสิ้นสุดวันได้ นี่เป็นสิ่งสำคัญสำหรับการค้นหาว่าราคาจะยังคงต่ำกว่า 1800 ดอลลาร์ที่สำคัญทางจิตใจมากน้อยเพียงใด
เมื่อเราดูที่ระดับช่องสัญญาณหรือ "ธง" เราจะเห็นว่าแนวต้านเริ่มต้นในปี 1875 จากนั้น แนวโน้มปัจจุบันที่มุ่งสู่การเป็นขาลงจะต้องได้รับการพิจารณาอีกครั้ง ราคาเพิ่มขึ้นอย่างต่อเนื่องจากจุดต่ำสุดในปี พ.ศ. 1875 จนถึงเดือนมิถุนายน พ.ศ. 2022 และอีกครั้งในเดือนพฤศจิกายน พ.ศ. 2021
อะไรทำให้ราคาทองคำขึ้นหรือลง?
ราคาของโลหะมีค่าได้รับผลกระทบจากอุปสงค์และอุปทาน อัตราดอกเบี้ย (และการคาดการณ์การเปลี่ยนแปลงของอัตราดอกเบี้ย) และความเป็นไปได้ที่นักลงทุนจะทำการเก็งกำไร
อาจดูเหมือนง่าย แต่การทำงานร่วมกันของสิ่งเหล่านี้เป็นเพียงบางครั้งเท่านั้น อย่างที่คุณคิด ตัวอย่างเช่น นักลงทุนหลายคนมองว่าทองคำเป็นวิธีป้องกันเงินเฟ้อ
จากกราฟด้านบน เห็นได้ชัดว่าอัตราดอกเบี้ยมีผลกระทบอย่างมากต่อราคาทองคำเมื่อเวลาผ่านไป สังเกตราคาทองคำที่พุ่งสูงขึ้นหลังจากที่เฟดปรับลดอัตราดอกเบี้ยเพื่อตอบสนองต่อการระบาดของโควิดเมื่อต้นปี 2020
ทันทีที่อัตราดอกเบี้ยของสหรัฐฯ ถึงจุดต่ำสุด ทองคำก็หยุดขึ้นและลงโดยไม่ได้คาดคิด และเริ่มเคลื่อนตัวเป็นเส้นตรง สิ่งนี้สอดคล้องกับสิ่งที่เฟดกล่าวว่าจะเกิดขึ้น: อัตราดอกเบี้ยจะอยู่ที่ศูนย์เป็นเวลานาน
ทองคำสามารถใช้ป้องกันความเสี่ยงจากอัตราเงินเฟ้อได้หรือไม่?
ผู้คนมักพูดว่าทองคำเป็นวิธีที่ยอดเยี่ยมในการป้องกันภาวะเงินเฟ้อ แต่ไม่มีความเชื่อมโยงระหว่างอัตราเงินเฟ้อกับทองคำมากนัก สิ่งนี้ชัดเจนจากแผนภูมิด้านบน ซึ่งแสดงให้เห็นว่าอัตราเงินเฟ้อที่เพิ่มขึ้นอย่างมากในปี 2022 ทำให้อัตราดอกเบี้ยและราคาทองคำลดลงได้อย่างไร
อัตราดอกเบี้ยมักจะเคลื่อนไหวตรงข้ามกับทองคำ เนื่องจากทองคำไม่ได้ทำเงินใดๆ (นอกจากราคาที่ขยับขึ้นหรือลง)
เมื่ออัตราดอกเบี้ยสูงขึ้น นักลงทุนจะย้ายเงินจากทองคำไปยังสิ่งที่จ่ายดอกเบี้ย เช่น คลังระยะสั้นของสหรัฐฯ และพันธบัตรรัฐบาลอื่นๆ
« เคล็ดลับในการปรับปรุงความคิดในการเทรดของคุณเพื่อการเดินทางที่ประสบความสำเร็จ ข้อดีของการวิเคราะห์ทางเทคนิคในการเทรดคืออะไร? »
