17. november • Tržni komentarji • 6278 ogledov • Komentarji Off o Déjà Vu, Nenavaden občutek, ki smo ga že bili tukaj
Včasih je vredno narediti korak nazaj iz kaotičnih situacij, da ocenimo škodo. To ponuja tudi priložnost, da ugotovimo, kateri ukrepi so bili sprejeti za prehod iz kaosa v učinkovito krizno upravljanje. Nato se lahko prikaže jasnejša slika o tem, kako se škoda zadržuje, sanira in kakšni ukrepi se uvajajo, da se obnovi in prepreči, da bi se spet pojavile enake kaotične razmere.
Déjà vu (dobesedno »že videno«) je izkušnja prepričanja, da je nekdo že bil priča ali doživel trenutno situacijo, čeprav so natančne okoliščine predhodnega srečanja negotove in so si bile morda zamišljene. Izraz je zasnoval francoski raziskovalec psihikov Émile Boirac (1851–1917) v svoji knjigi L'Avenir des science psychiques („Prihodnost psihičnih znanosti“), ki se je razširila na esej, ki ga je napisal kot dodiplomski študent. Izkušnje z déjà vu običajno spremlja prepričljiv občutek domačnosti in tudi občutek "srhljivosti", "nenavadnosti", "čudnosti" ali tistega, kar Sigmund Freud imenuje "nenavadno". "Prejšnjo" izkušnjo najpogosteje pripišemo sanjam, čeprav v nekaterih primerih obstaja trden občutek, da se je izkušnja resnično zgodila v preteklosti ...
Običajno za FXCC "proizvedem" nekje okoli 5,000 besed na dan. Številni članki so ustvarjeni z zdravo obsedenostjo z aktualnimi ekonomskimi novicami, zlasti novicami in / ali temeljnimi odločitvami, ki lahko oblikujejo naš valutni svet. Navdušeno bom brskal po Bloombergu, Reutersu, FT-ju, britanskih novicah in ikonoklastičnih novicah, da bi mentalno odrezali delce celotne pokrajine, da bi dali tisto, za kar upamo, da bo zanimiv vpogled, posnetek in naklon o tekočih zadevah. Seveda so časi, ko pripravim članek in se mi zdi, kot da sem se ponovil, občasno moram izvesti dvojni posnetek, da se prepričam, da pred kratkim nisem napisal česa podobnega, na primer včerajšnja novica da sta Francija in Nemčija pri naslednjem koraku globoko razdeljeni.
Ali sta imela Merklova in Sarkozy šele oktobra neskončne letalske prevoze med Nemčijo in Francijo, da bi nastopila kot velika akterja pri iskanju rešitve za krizo državnega dolga v Evropi? Ali nas ne bodo iz tega kaosa popeljali v nov pakt? Vendar smo tu mesec dni kasneje, Reuters pa objavlja naslov in članek, ki nakazuje, da v zadnjem mesecu ni bilo nič drugega kot na videz nemogoče; slabo stanje se je poslabšalo ..
Zdaj se je pojavila drugačna vrsta kaosa zaradi popolnega slabega upravljanja položaja s strani vseh uradnikov, povezanih s slabostjo. V središču vrtinca sta dve neurejeni neizbrani tehnokratski vladi in kljub neskončni vrsti sestankov ni bil dogovorjen noben splošen načrt ali načrt, kaj šele vzpostavljen, zavezništvo Merkozy pa ostaja neusklajeno z ECB kot posojilodajalko zadnjega ali kvantitativno olajšanje, če je v nasprotju s pristojnostmi in ustavo.
Edini dosežek je sedemnajst članic enotne valute, ki si zatiska oči pred neskončnimi in neobjavljenimi nakupi obveznic ter nedvomno nezakonitimi dejavnostmi, s katerimi se trenutno ukvarja ECB. Situacija je tako kaotična kot prejšnja, vendar ima zdaj dodane plasti nepotrebne zapletenosti . Čudež je, da glavni indeksi, povezani z Evropo, niso napredovali do ravni 2008–2009, le neizogibnost so preprečile le zirp (politika nične obrestne mere) in ogromne ravni sveže likvidnosti od 2008–2009. Francija in Nemčija sta okrepili besedno vojno glede tega, ali naj Evropska centralna banka močneje posreduje, da ustavi dolžniško krizo evroobmočja, potem ko skromni nakupi obveznic niso umirili trgov.
Francija se je soočala z naraščajočimi stroški izposojanja, ko je njena bonitetna ocena AAA ogrožena, Francija je pozvala k močnejšim ukrepom ECB. Pretresi na trgu obveznic se širijo po Evropi. Donos italijanskih 10-letnih obveznic se je povzpel nad 7 odstotkov, dolgoročno nedosegljiv. Povečali so se tudi donosi na obveznice Francije, Nizozemske in Avstrije, ki skupaj z Nemčijo tvorijo jedro evroobmočja. »Vloga ECB je zagotoviti stabilnost evra, pa tudi finančno stabilnost Evrope. Prepričani smo, da bo ECB sprejela potrebne ukrepe za zagotovitev finančne stabilnosti v Evropi, « Tiskovna predstavnica francoske vlade Valerie Pecresse je dejala po seji vlade v Parizu. Francoski finančni minister Francois Baroin je ponovil stališče Pariza, da mora reševalni sklad EFSF evroobmočja imeti bančno dovoljenje, čemur Berlin nasprotuje. Takšna poteza bi skladu omogočila, da bi se izposojala pri ECB, kar bi ji dalo dodatno ognjeno moč za boj proti širjenju krize. "Stališče Francije je, da je način za preprečevanje okužbe, da EFSF dobi bančno dovoljenje," Baroin je dejal ob robu podelitve nagrad.
Toda nemška kanclerka Angela Merkel je jasno povedala, da se bo Berlin uprl pritiskom na centralno banko, naj prevzame večjo vlogo pri reševanju dolžniške krize, in dejala, da pravila Evropske unije takšne ukrepe prepovedujejo. "Tako kot mi vidimo pogodbe, ECB teh možnosti ne more rešiti," je dejala po pogovorih z gostujočo irsko premierko Endo Kenny. Merklova je poudarila, da je edini način za povrnitev zaupanja trgov izvesti dogovorjene gospodarske reforme in zgraditi tesnejšo evropsko politično unijo. Oblikovalci politik ECB še naprej zavračajo mednarodne pozive k odločnemu posredovanju kot zadnja evropska posojilodajalka, pri čemer poudarjajo, da morajo vlade razrešiti dolžniško krizo z varčevalnimi ukrepi in reformami.
Vendar mnogi analitiki menijo, da je takšna poteza zdaj edini način za zaustavitev okužbe, kljub potencialnemu tveganju inflacije zaradi tiskanja denarja. Italijanski premier Mario Monti bo parlamentarno podprl svoje načrte za ukrotitev drugega največjega dolga evroobmočja, saj donosnost obveznic ostaja nad sedemodstotnim pragom reševanja. Donos italijanske referenčne 7-letne obveznice se je povečal za 10 bazičnih točk na 6 odstotka, tretji dan pa je bil nad nivojem, zaradi katerega so Grčija, Portugalska in Irska poiskale pomoč Evropske unije. Monti bo preizkusil parlamentarno podporo svoji vladi tehnokratov danes, ko bo svoj program predstavil v senatu v Rimu ob 7.07. uri, preden bo glasovanje o zaupnici novi vladi začelo ob 1. uri.
Italija poskuša ukrotiti dolg v višini 1.9 bilijona evrov (2.6 bilijona dolarjev), več kot Španija, Grčija, Portugalska in Irska skupaj, skok donosnosti obveznic pa že povečuje stroške zadolževanja v državi, ki mora prodati približno 440 milijard evrov dolga prihodnje leto. Zakladnica je morala na dražbi 6.29. novembra na petletnih obveznicah ponuditi 1997-odstotni donos, kar je največ po letu 14, Roberto d'Alimonte, profesor politike na univerzi Luiss v Rimu;
Monti bo načrte svoje vlade poskušal predstaviti s "tehniko spenjanja", hkrati pa napovedovati ukrepe, ki bodo obe glavni stranki osrečili. Mogoče bo prišlo do ponovne uvedbe glavnega davka na premoženje, ki ga Berlusconijeva stranka ne želi, in nekaj nove zakonodaje o pokojninskem sistemu in trgu dela, ki ji Demokratska stranka ali nekateri njeni poslanci nasprotujejo.
Zaupanje v Združenem kraljestvu se seseda, da bi doseglo novo zabeleženo najnižjo vrednost Zaupanje potrošnikov v Združenem kraljestvu je doseglo najnižjo raven, ki so jo spodbudili posledice krize v evroobmočju in močni pritiski na gospodinjski proračun, ugotavlja poročilo organizacije Nationwide. Indeks zaupanja potrošnikov, ki temelji na mesečni raziskavi, je pokazal, da je zaupanje oktobra peti mesec zapored padlo na novo dno 36 točk. To je precej pod dolgoletnim povprečjem 78, medtem ko so tudi pričakovanja potrošnikov dosegla najnižjo vrednost 48, ki so se prejšnji mesec znižale za 14 točk. Le 3% potrošnikov je trenutno gospodarsko situacijo označilo za "dobro", le 13% pa pričakuje, da se bo v naslednjih šestih mesecih izboljšala.
Robert Gardner, glavni ekonomist države, je dejal:
Zaupanje potrošnikov je oktobra še naprej padalo in se za devet točk znižalo na najnižjo najnižjo vrednost 36. Indeks je zdaj pet mesecev zapored padel in je za pet točk padel pod prejšnjo najnižjo vrednostjo 41, zabeleženo februarja letos . Indeks zaupanja, ki se je začel maja 2004, je zdaj več kot 40 točk pod dolgoletnim povprečjem 78.
Najnovejši indeks je bil objavljen dan po tem, ko je Bank of England napovedala povečano tveganje za dvojno recesijo in utrla pot novemu krogu nujnih ukrepov.
Market Pregled Evropske delnice so padle, indeks Stoxx Europe 600 pa je bil tretji dan v štirih nižji, preden sta Francija in Španija prodale obveznice zaradi naraščajočih stroškov zadolževanja. Terminske pogodbe ameriških indeksov so se zvišale, medtem ko so se azijske delnice malo spremenile. Stoxx 600 je ob 0.5:235.75 v Londonu ob 9:25 znižal za 10 odstotka na 500, ko so donosnosti španskih 0.4-letnih obveznic narasle na rekord iz obdobja evra, francoski petletni donos pa na šestmesečni vrh. Terminske pogodbe na indeks Standard & Poor's 12.2, ki se iztečejo decembra, so se dvignile za 16.5 odstotka. Indeks MSCI v azijsko-pacifiški regiji se je malo spremenil. Francija in Španija nameravata danes na preizkusu povpraševanja vlagateljev prodati 8.2 milijarde evrov obveznic, saj naraščajoči stroški izposojanja okužijo jedro regije. Na dražbah Francije je bilo 10 milijarde evrov dolga, potem ko so se donosnosti 4-letnih državnih obveznic včeraj povečale na rekord v evrih glede na referenčne nemške obveznice. Španija izda kar 2022 milijarde evrov novega referenčnega vrednostnega papirja z zapadlostjo januarja XNUMX.
Utrinek trga ob 10 GMT (po britanskem času) Azijski trgi so čez noč zgodaj zjutraj doživeli mešano srečo. Nikkei je zaprl 0.19%, Hang Seng 0.76% in CSI 0.3%. V Avstraliji je ASX 200 zaprl 0.25%. Evropski borze imajo in še eno neodločno in neprijetno jutro, vsi glavni indeksi so trenutno negativni. STOXX trenutno upada za 1.08%, UK FTSE trenutno za 1.30%, CAC za 1.43% in DAX za 0.78%. Brent Circe je na ICE padel za 1.23%, zlati spot pa za 0.43%. prihodnost kapitala SPX se je povečala za 0.14%.
Objavljeni ekonomski podatki, ki lahko vplivajo na razpoloženje popoldanske seje 13:30 ZDA - Ohišje se začne oktobra 13:30 ZDA - Dovoljenja za gradnjo Oktober 13:30 ZDA - Začetne in nadaljnje zahtevke za brezposelne 15:00 ZDA - Philly Fed november Raziskava Bloomberga napoveduje začetne zahtevke za brezposelnost v višini 395 tisoč v primerjavi s prejšnjo objavljeno številko kar je bilo 390K. Podobna raziskava predvideva 3633K za nadaljnje zahtevke v primerjavi s prejšnjo številko 3615K.
dolžniška kriza v evroobmočjufrancijaNemčija
« Moč ljudem, vendar ne določenim grškim ministrstvom Kamnita sled končnih postankov vam lahko pomaga pri zapiranju vašega Forex dobička »
Déjà Vu, Nenavaden občutek, ki smo ga že bili tukaj
17. november • Tržni komentarji • 6278 ogledov • Komentarji Off o Déjà Vu, Nenavaden občutek, ki smo ga že bili tukaj
Včasih je vredno narediti korak nazaj iz kaotičnih situacij, da ocenimo škodo. To ponuja tudi priložnost, da ugotovimo, kateri ukrepi so bili sprejeti za prehod iz kaosa v učinkovito krizno upravljanje. Nato se lahko prikaže jasnejša slika o tem, kako se škoda zadržuje, sanira in kakšni ukrepi se uvajajo, da se obnovi in prepreči, da bi se spet pojavile enake kaotične razmere.
Déjà vu (dobesedno »že videno«) je izkušnja prepričanja, da je nekdo že bil priča ali doživel trenutno situacijo, čeprav so natančne okoliščine predhodnega srečanja negotove in so si bile morda zamišljene. Izraz je zasnoval francoski raziskovalec psihikov Émile Boirac (1851–1917) v svoji knjigi L'Avenir des science psychiques („Prihodnost psihičnih znanosti“), ki se je razširila na esej, ki ga je napisal kot dodiplomski študent. Izkušnje z déjà vu običajno spremlja prepričljiv občutek domačnosti in tudi občutek "srhljivosti", "nenavadnosti", "čudnosti" ali tistega, kar Sigmund Freud imenuje "nenavadno". "Prejšnjo" izkušnjo najpogosteje pripišemo sanjam, čeprav v nekaterih primerih obstaja trden občutek, da se je izkušnja resnično zgodila v preteklosti ...
Običajno za FXCC "proizvedem" nekje okoli 5,000 besed na dan. Številni članki so ustvarjeni z zdravo obsedenostjo z aktualnimi ekonomskimi novicami, zlasti novicami in / ali temeljnimi odločitvami, ki lahko oblikujejo naš valutni svet. Navdušeno bom brskal po Bloombergu, Reutersu, FT-ju, britanskih novicah in ikonoklastičnih novicah, da bi mentalno odrezali delce celotne pokrajine, da bi dali tisto, za kar upamo, da bo zanimiv vpogled, posnetek in naklon o tekočih zadevah. Seveda so časi, ko pripravim članek in se mi zdi, kot da sem se ponovil, občasno moram izvesti dvojni posnetek, da se prepričam, da pred kratkim nisem napisal česa podobnega, na primer včerajšnja novica da sta Francija in Nemčija pri naslednjem koraku globoko razdeljeni.
Ali sta imela Merklova in Sarkozy šele oktobra neskončne letalske prevoze med Nemčijo in Francijo, da bi nastopila kot velika akterja pri iskanju rešitve za krizo državnega dolga v Evropi? Ali nas ne bodo iz tega kaosa popeljali v nov pakt? Vendar smo tu mesec dni kasneje, Reuters pa objavlja naslov in članek, ki nakazuje, da v zadnjem mesecu ni bilo nič drugega kot na videz nemogoče; slabo stanje se je poslabšalo ..
Zdaj se je pojavila drugačna vrsta kaosa zaradi popolnega slabega upravljanja položaja s strani vseh uradnikov, povezanih s slabostjo. V središču vrtinca sta dve neurejeni neizbrani tehnokratski vladi in kljub neskončni vrsti sestankov ni bil dogovorjen noben splošen načrt ali načrt, kaj šele vzpostavljen, zavezništvo Merkozy pa ostaja neusklajeno z ECB kot posojilodajalko zadnjega ali kvantitativno olajšanje, če je v nasprotju s pristojnostmi in ustavo.
Edini dosežek je sedemnajst članic enotne valute, ki si zatiska oči pred neskončnimi in neobjavljenimi nakupi obveznic ter nedvomno nezakonitimi dejavnostmi, s katerimi se trenutno ukvarja ECB. Situacija je tako kaotična kot prejšnja, vendar ima zdaj dodane plasti nepotrebne zapletenosti . Čudež je, da glavni indeksi, povezani z Evropo, niso napredovali do ravni 2008–2009, le neizogibnost so preprečile le zirp (politika nične obrestne mere) in ogromne ravni sveže likvidnosti od 2008–2009. Francija in Nemčija sta okrepili besedno vojno glede tega, ali naj Evropska centralna banka močneje posreduje, da ustavi dolžniško krizo evroobmočja, potem ko skromni nakupi obveznic niso umirili trgov.
Francija se je soočala z naraščajočimi stroški izposojanja, ko je njena bonitetna ocena AAA ogrožena, Francija je pozvala k močnejšim ukrepom ECB. Pretresi na trgu obveznic se širijo po Evropi. Donos italijanskih 10-letnih obveznic se je povzpel nad 7 odstotkov, dolgoročno nedosegljiv. Povečali so se tudi donosi na obveznice Francije, Nizozemske in Avstrije, ki skupaj z Nemčijo tvorijo jedro evroobmočja. »Vloga ECB je zagotoviti stabilnost evra, pa tudi finančno stabilnost Evrope. Prepričani smo, da bo ECB sprejela potrebne ukrepe za zagotovitev finančne stabilnosti v Evropi, « Tiskovna predstavnica francoske vlade Valerie Pecresse je dejala po seji vlade v Parizu. Francoski finančni minister Francois Baroin je ponovil stališče Pariza, da mora reševalni sklad EFSF evroobmočja imeti bančno dovoljenje, čemur Berlin nasprotuje. Takšna poteza bi skladu omogočila, da bi se izposojala pri ECB, kar bi ji dalo dodatno ognjeno moč za boj proti širjenju krize. "Stališče Francije je, da je način za preprečevanje okužbe, da EFSF dobi bančno dovoljenje," Baroin je dejal ob robu podelitve nagrad.
Toda nemška kanclerka Angela Merkel je jasno povedala, da se bo Berlin uprl pritiskom na centralno banko, naj prevzame večjo vlogo pri reševanju dolžniške krize, in dejala, da pravila Evropske unije takšne ukrepe prepovedujejo. "Tako kot mi vidimo pogodbe, ECB teh možnosti ne more rešiti," je dejala po pogovorih z gostujočo irsko premierko Endo Kenny. Merklova je poudarila, da je edini način za povrnitev zaupanja trgov izvesti dogovorjene gospodarske reforme in zgraditi tesnejšo evropsko politično unijo. Oblikovalci politik ECB še naprej zavračajo mednarodne pozive k odločnemu posredovanju kot zadnja evropska posojilodajalka, pri čemer poudarjajo, da morajo vlade razrešiti dolžniško krizo z varčevalnimi ukrepi in reformami.
Vendar mnogi analitiki menijo, da je takšna poteza zdaj edini način za zaustavitev okužbe, kljub potencialnemu tveganju inflacije zaradi tiskanja denarja. Italijanski premier Mario Monti bo parlamentarno podprl svoje načrte za ukrotitev drugega največjega dolga evroobmočja, saj donosnost obveznic ostaja nad sedemodstotnim pragom reševanja. Donos italijanske referenčne 7-letne obveznice se je povečal za 10 bazičnih točk na 6 odstotka, tretji dan pa je bil nad nivojem, zaradi katerega so Grčija, Portugalska in Irska poiskale pomoč Evropske unije. Monti bo preizkusil parlamentarno podporo svoji vladi tehnokratov danes, ko bo svoj program predstavil v senatu v Rimu ob 7.07. uri, preden bo glasovanje o zaupnici novi vladi začelo ob 1. uri.
Italija poskuša ukrotiti dolg v višini 1.9 bilijona evrov (2.6 bilijona dolarjev), več kot Španija, Grčija, Portugalska in Irska skupaj, skok donosnosti obveznic pa že povečuje stroške zadolževanja v državi, ki mora prodati približno 440 milijard evrov dolga prihodnje leto. Zakladnica je morala na dražbi 6.29. novembra na petletnih obveznicah ponuditi 1997-odstotni donos, kar je največ po letu 14, Roberto d'Alimonte, profesor politike na univerzi Luiss v Rimu;
Monti bo načrte svoje vlade poskušal predstaviti s "tehniko spenjanja", hkrati pa napovedovati ukrepe, ki bodo obe glavni stranki osrečili. Mogoče bo prišlo do ponovne uvedbe glavnega davka na premoženje, ki ga Berlusconijeva stranka ne želi, in nekaj nove zakonodaje o pokojninskem sistemu in trgu dela, ki ji Demokratska stranka ali nekateri njeni poslanci nasprotujejo.
Zaupanje v Združenem kraljestvu se seseda, da bi doseglo novo zabeleženo najnižjo vrednost Zaupanje potrošnikov v Združenem kraljestvu je doseglo najnižjo raven, ki so jo spodbudili posledice krize v evroobmočju in močni pritiski na gospodinjski proračun, ugotavlja poročilo organizacije Nationwide. Indeks zaupanja potrošnikov, ki temelji na mesečni raziskavi, je pokazal, da je zaupanje oktobra peti mesec zapored padlo na novo dno 36 točk. To je precej pod dolgoletnim povprečjem 78, medtem ko so tudi pričakovanja potrošnikov dosegla najnižjo vrednost 48, ki so se prejšnji mesec znižale za 14 točk. Le 3% potrošnikov je trenutno gospodarsko situacijo označilo za "dobro", le 13% pa pričakuje, da se bo v naslednjih šestih mesecih izboljšala.
Robert Gardner, glavni ekonomist države, je dejal:
Zaupanje potrošnikov je oktobra še naprej padalo in se za devet točk znižalo na najnižjo najnižjo vrednost 36. Indeks je zdaj pet mesecev zapored padel in je za pet točk padel pod prejšnjo najnižjo vrednostjo 41, zabeleženo februarja letos . Indeks zaupanja, ki se je začel maja 2004, je zdaj več kot 40 točk pod dolgoletnim povprečjem 78.
Market Pregled Evropske delnice so padle, indeks Stoxx Europe 600 pa je bil tretji dan v štirih nižji, preden sta Francija in Španija prodale obveznice zaradi naraščajočih stroškov zadolževanja. Terminske pogodbe ameriških indeksov so se zvišale, medtem ko so se azijske delnice malo spremenile. Stoxx 600 je ob 0.5:235.75 v Londonu ob 9:25 znižal za 10 odstotka na 500, ko so donosnosti španskih 0.4-letnih obveznic narasle na rekord iz obdobja evra, francoski petletni donos pa na šestmesečni vrh. Terminske pogodbe na indeks Standard & Poor's 12.2, ki se iztečejo decembra, so se dvignile za 16.5 odstotka. Indeks MSCI v azijsko-pacifiški regiji se je malo spremenil. Francija in Španija nameravata danes na preizkusu povpraševanja vlagateljev prodati 8.2 milijarde evrov obveznic, saj naraščajoči stroški izposojanja okužijo jedro regije. Na dražbah Francije je bilo 10 milijarde evrov dolga, potem ko so se donosnosti 4-letnih državnih obveznic včeraj povečale na rekord v evrih glede na referenčne nemške obveznice. Španija izda kar 2022 milijarde evrov novega referenčnega vrednostnega papirja z zapadlostjo januarja XNUMX.
Utrinek trga ob 10 GMT (po britanskem času) Azijski trgi so čez noč zgodaj zjutraj doživeli mešano srečo. Nikkei je zaprl 0.19%, Hang Seng 0.76% in CSI 0.3%. V Avstraliji je ASX 200 zaprl 0.25%. Evropski borze imajo in še eno neodločno in neprijetno jutro, vsi glavni indeksi so trenutno negativni. STOXX trenutno upada za 1.08%, UK FTSE trenutno za 1.30%, CAC za 1.43% in DAX za 0.78%. Brent Circe je na ICE padel za 1.23%, zlati spot pa za 0.43%. prihodnost kapitala SPX se je povečala za 0.14%.
Objavljeni ekonomski podatki, ki lahko vplivajo na razpoloženje popoldanske seje 13:30 ZDA - Ohišje se začne oktobra 13:30 ZDA - Dovoljenja za gradnjo Oktober 13:30 ZDA - Začetne in nadaljnje zahtevke za brezposelne 15:00 ZDA - Philly Fed november Raziskava Bloomberga napoveduje začetne zahtevke za brezposelnost v višini 395 tisoč v primerjavi s prejšnjo objavljeno številko kar je bilo 390K. Podobna raziskava predvideva 3633K za nadaljnje zahtevke v primerjavi s prejšnjo številko 3615K.
dolžniška kriza v evroobmočjufrancijaNemčija
« Moč ljudem, vendar ne določenim grškim ministrstvom Kamnita sled končnih postankov vam lahko pomaga pri zapiranju vašega Forex dobička »