Acțiunile din SUA scad, obligațiunile de trezorerie pe zece ani cresc până la aproape patru ani, în timp ce guvernatorul Băncii Angliei, Mark Carney, salvează sterline cu mărturia sa încrezătoare
Indicii cheie ai pieței de capital din SUA; DJIA, SPX și NASDAQ s-au vândut brusc în cursul zilei de marți, după ce luni au suferit prima vânzare în peste o lună. DJIA a pierdut peste 400 de puncte într-o etapă, întrucât s-a atins minimul pe parcursul zilei (puțin peste 26,000). Un anumit context trebuie atașat la toamna recentă; luând SPX ca exemplu și în ciuda pierderilor înregistrate în ultimele două zile, câștigurile din 2018 sunt în prezent de 5.5%, în timp ce câștigurile NASDAQ sunt de 7.2% în ianuarie. Dacă ne uităm la câștigurile pe care DJIA le-a realizat în ultimele 52 de săptămâni este de aproximativ 35%.
Este demn de remarcat faptul că, pentru ca o piață bear să poată fi apelată, consensul acceptat este pentru o revenire de 20% de la vârf pe mai mulți indici, o corecție ar fi clasificată în general ca o scădere de 10% de la vârf. Scăderea piețelor de capital din SUA (în general) este în prezent sub 2.5%. Este important să se mențină perspectiva cu privire la această retragere modestă, o poziție care se poate inversa în timpul sesiunilor de mâine, odată ce impactul primului „discurs despre starea uniunii” a lui Trump a fost absorbit și FOMC își dezvăluie decizia privind rata dobânzii.
Mulți analiști și comentatori de piață se referă la balonul pieței obligațiunilor care poate exploda ca un semnal de avertizare în legătură cu scăderea semnificativă a pieței bursiere; Randamentele trezoreriei pe zece ani au crescut peste 2.73% în cursul zilei de marți, cel mai înalt nivel observat din aprilie 2014. Și 3% este adesea privit drept punctul de rupere în care: costurile de finanțare corporativă ar deveni mult mai scumpe, piața de capital ar pierde atracția și prin urmare, impulsul de creștere ar dispărea. Trebuie remarcat faptul că FOMC a dublat ratele dobânzii la 1.5% de la 0.75% în 2017 și vom începe să descoperim miercuri seara care sunt opiniile comitetului Fed în ceea ce privește politica monetară în 2018. Dacă ratele dobânzilor cresc semnificativ în 2018 , atunci este probabil ca ratele pieței obligațiunilor să crească în continuare.
Comunicatele din calendarul economic relevante pentru SUA au vizat încrederea consumatorilor, care a depășit prognozele crescând la 125.4 pentru ianuarie, prețul casei Case Shiller, compus din 20, a crescut la 6.31% anual. Indicele dolarului SUA a închis ziua fix, în timp ce USD nu a reușit să obțină câștiguri semnificative față de yen, euro și sterlină. DJIA a închis cu 1.19%, SPX cu 0.92%. Aurul a scăzut cu circa 0.2%, iar petrolul WTI a scăzut la puțin peste 62 USD pe baril.
Atât cifrele PIB-ului Franței, cât și cele ale zonei euro au venit la prognoză; EZ a înregistrat o creștere anuală de 2.7%, iar Franța a atins 2.4% anual. În alte știri din calendarul economic, exporturile elvețiene au crescut cu 2.8% de la o lună la alta. Indicele anual al IPC al Germaniei a scăzut la 1.6% în ianuarie de la 1.7%, în timp ce încrederea consumatorilor din zona euro a rămas neschimbată și la prognoza de 1.3%.
În alte știri europene, aprobările ipotecare din Marea Britanie au scăzut, în timp ce creditul de consum a crescut, la fel ca și împrumuturile garantate pentru locuințele din Marea Britanie, dacă această creștere a împrumuturilor reprezintă sau nu încredere sau disperare, este dificil de stabilit. Lira britanică a fost supusă presiunii în prima parte a sesiunii de tranzacționare europene, întrucât ziua a crescut în sterlină a crescut în valoare față de majoritatea colegilor săi, primind un impuls din apariția încrezătoare a guvernatorului BoE, Mark Carney, în fața unei trezoreri comitet select. În timpul căruia el și-a exprimat opinia că Brexit-ul nu ar fi la fel de dăunător pentru economia britanică pe cât se credea anterior și că, printr-o gestionare eficientă a politicii monetare, orice cădere ar putea fi ușor de îngrădit. Cuvintele sale liniștitoare au fost oportune, având în vedere că un raport divulgat sugerează că Marea Britanie ar putea pierde până la 8% din PIB după Brexit, ceea ce a determinat vânzarea FTSE 100 și a cauzat căderea dimineaței devreme în lire sterline.
DOLAR AMERICAN.
USD / JPY s-au tranzacționat într-o gamă strânsă de scădere pe tot parcursul zilei, scăzând prin S1 și înregistrând o scădere de 0.4%, înainte de recuperare pentru a închide aproximativ 0.1% în ziua respectivă la 108.7. USD / CHF a urmat un model similar cu yenul dolar, scăzând cu S1, pentru a recupera apoi încheierea zilei în scădere de aproximativ 0.3% la 0.934. USD / CAD a observat într-o gamă largă, în sesiunea europeană, perechea valutară a mărfurilor a încălcat R2, înainte de a scădea la S1, pentru a închide ziua aproape de punctul de pivot zilnic la 1.233, în scădere cu aproximativ 0.1%.
STERLING
GBP / USD s-au tranzacționat într-o gamă largă, recuperându-se de la o cădere inițială prin S1, cablul recuperat pentru a rupe prin PP zilnic pentru a încălca în cele din urmă R1, încheind ziua cu aproximativ 0.3% la 1.414. GBP / JPY a fost perechea de bază sterlină care a experimentat cea mai mare gamă de tranzacționare și frezare în timpul zilei, inițial prăbușind prin S2 pentru a rupe prin PP zilnic, pentru a închide aproximativ 0.3%, peste R1 la 153.9.
EURO
EUR / GBP a bătut printr-o gamă largă, încălcând inițial R1 în sesiunea europeană, perechea valutară încrucișată a inversat direcția trecând prin PP zilnic pentru a încălca S1, imprimând un minim zilnic de 0.875, închizându-se la 0.876 în scădere cu circa 0.2% în ziua respectivă . EUR / USD a bătut, de asemenea, într-un interval restrâns, scăzând la S1 înainte de a-și reveni pentru a încălca R1, cu aproximativ aprox. 0.4%, apoi renunțând la unele câștiguri pentru a încheia ziua la circa 1.240, în creștere aproximativ 0.2%.
AUR
XAU / USD a oscilat într-un interval restrâns, cu o tendință la dezavantaj, scăzând la S1, crescând prin PP zilnic, apoi inversând pentru a atinge din nou primul nivel de rezistență. Închiderea zilei la aproximativ 1,334, metalul prețios a pierdut aproximativ 32 de puncte de când a atins maximul din 2018 și vârful de trei luni de 1,366 săptămâna trecută.
INFORMAȚIE INDICE PENTRU 30 IANUARIE.
• DJIA a închis 1.37%.
• SPX a închis 1.09%.
• FTSE 100 a închis 1.09%.
• DAX a închis cu 0.95%.
• CAC a închis 0.87%.
EVENIMENTE CHEIE CALENDAR ECONOMIC PENTRU 31 IANUARIE.
• EURO. Vânzări cu amănuntul germane (YoY) (DEC).
• EURO. Rata cererilor de șomaj din Germania (JAN).
• EURO. Rata șomajului în zona euro (DEC).
• EURO. Estimarea indicelui prețurilor de consum din zona euro (anual) (JAN).
• CAD. Produsul intern brut (YoY) (NOV).
• USD. Decizia de tarifare FOMC (Bound Upper) (31 ianuarie).
« Prima întâlnire de stabilire a ratei FOMC din 2018 ar putea oferi indicii cu privire la orientările anticipate ale Fed pentru acest an Pe măsură ce piețele de capital din SUA continuă să atingă recorduri și dolarul american scade, ce ar putea sugera pentru 2018, în ceea ce privește tranzacționarea valutelor »
