Miért Forex?
A kereskedelemre szánt piacok és értékpapírok széles választékával szembesülve csoda, hogy a kiskereskedők gyakran kérdezik, miért kellene forexre specializálódniuk, nem pedig részvényekre, határidős ügyletekre vagy árukra? Melyek a forex kereskedelem fő előnyei a többi piacon kívül? Mi támasztotta alá a kiskereskedelmi forex piac hatalmas növekedését az elmúlt tíz évben?
Nem minden kereskedő a forex kereskedelem rajongója, és indokoltan rámutatnak a hibákra, amelyek közül néhányat a cikk során átbeszélünk és lebontunk, hogy arra a következtetésre jussunk, hogy miért kereskedünk devizapiacokkal kiskereskedőként. , teljesen logikus.
Korlátozott választás
Ha belegondol, hogy a New York-i tőzsdén körülbelül 4,500, a NASDAQ-n 3,500 tőzsdei részvény szerepel, és hogy ez csak egy ország tőzsdéje, mely részvényekkel kíván kereskedni? A részvényekkel egyszerűen kereskedni fog; alapjait, a rikácsolás zaját, vagy a Bloomberg vagy a Reuters megkísérli-e a számuk és az eredmények elé kerülni? Lehet, hogy valamilyen technikai elemzést végez, a legalapvetőbb a saját tőkéje "túlvásárolt" vagy "túlértékesített" az ágazatához képest? Lehetetlen kezelési feladat a legkifinomultabb fedezeti alapok, befektetési bankok és algoritmusok számára is.
Ismerek olyan részvénykereskedőket, akik csak bizonyos szektorokat kereskednek, és csak néhány kiválasztott amerikai részvényre futtatják kereskedelmüket ebben a szektorban, például a Google, az Apple, a Microsoft, a Verizon. Az irónia az, hogy ezek a kapcsolataim ugyanazokat az elveket alkalmazzák, amelyeket egy sikeres forex kereskedő is elfogadna, csak 3-4 egyenlőt választanak a kereskedéshez, és hasonló viselkedést utánoznak, mint egy deviza kereskedőé, aki talán 4 párot választ ki a megfelelő figyelemmel. beállít.
Alacsony korlátok a belépés előtt
Sok „anti” devizakereskedő visszahúzásként említi az árfolyamok piacára való belépés alacsony akadályait, bár valójában ez hatalmas előny. Sok kereskedő érkezik a piacokra a személyes körülmények megváltozása vagy egy új irány vagy kihívás vágya miatt. Miért akadályozhatja ezt a vágyat a korlátozó belépési tőke? Helyes használat esetén az árfolyam-kereskedelemben megengedett tőkeáttétel mindig a kereskedő javára válhat. Sokkal jobb, ha kockáztat és 5000 eurót kötelez az új üzleti vállalkozására, szemben az 50000 euró kockázatával, minden bizonnyal, miközben bármilyen új önálló vállalkozói szakmát tanul, annál kevesebb kockázatot vállal, annál jobb?
Likviditás és a piac mérete
Az árfolyamok az összes tőzsdén eltörpülnek. Az devizaügyletek adatait naponta körülbelül 4 billió dollárra teszik. Becslések szerint a New York-i tőzsde (NYSE) napi mintegy 30 milliárd dolláros kereskedést folytat. Az egész amerikai tőzsde napi 200 milliárd dollár értékben kereskedik. A határidős piac napi 500 milliárd dollár értékben kereskedik. A likviditás szempontjából semmi sem haladja meg az deviza piacokat, és bár a nap folyamán előfordul, hogy egyes párok kereskedelme leesik, a piac (a vasárnaptól péntekig nyitva tartáskor) mindig „nyitott”. A forex piac zökkenőmentes 24 órás piac. A brókerek túlnyomó többsége nyitva áll az üzleti életben vasárnap 4: 00-kor EST-től pénteken 4: 00-ig (EST), elkötelezett ügyfélszolgálati részlegeik általában a nap 24 órájában és minden nap rendelkezésre állnak. Az Egyesült Államok, az ázsiai és az európai piaci nyitvatartási időn belüli kereskedelem képességével könnyen testre szabhatja saját kereskedési ütemezését, hogy megfeleljen ezeknek a piaci időknek.
Spotting a kereskedések
Az azonnali devizakereskedésben több tucat deviza kereskedik, a piaci szereplők többsége a négy nagy párral kereskedik. Négy pár sokkal könnyebb kereskedni, mint ezernyi részvény. Még akkor is, ha azt szeretné, hogy ugyanaz a készlet több devizapáron is előforduljon (esetleg akár kilenc pár is, mielőtt a korrelációk túlzássá teszik), a kereskedők egyszerűen figyelemmel kísérhetik ezt a tevékenységi szintet.
Alacsony költségek
A neves forex brókerek túlnyomó többsége kevés vagy semmilyen jutalékot vagy további tranzakciós díjat számít fel a valuták online vagy telefonos kereskedelmére. Kombinálja ezt a szoros, következetes és teljesen átlátszó spreadekkel, és hamar rájön, hogy a forex kereskedési költségek alacsonyabbak, mint bármely más piac költségei. A legtöbb brókert a vételi / eladási spreaden keresztül kapják meg a szolgáltatásaikért. A felszámított spread a nyereségük.
Egyenesen a piacra, nincs beavatkozás
Forex ügyleteit azonnal, normál piaci körülmények között hajtják végre. Ilyen feltételek mellett általában a piaci megrendelés teljesítésekor megjelenített ár az Ön által kapott ár. Közvetlenül a valós idejű streaming árakból tud végrehajtani. Sok bróker azonban csak normál piaci körülmények között garantálja a stop, limit és belépési megbízásokat. A piaci események, például az NFP napja alatt folytatott kereskedés vagy egy görög miniszterelnök, amely országa EU-tagságát népszavazásra bocsátja, nem tartozik a "normál piaci" feltételek leírása alá. A kitöltés legtöbbször pillanatnyi, de rendkívül ingatag piaci körülmények között a megbízások végrehajtása enyhe késéssel fordulhat elő.
Korlátozott kockázatok
A Forex kereskedés a korlátozott kockázat előnyét kínálja, amely az egyik legnagyobb előny a határidős piaccal szemben. Amikor határidős szerződést vásárol, köteles egy adott értékpapír vagy árucikk meghatározott mennyiségét adott időpontban, meghatározott áron megvásárolni vagy eladni. Ha határidős szerződést vásárol olaj- és híradások eladására, amelyek szerint a Renault vízzel működő teherautókat és autókat ad át, a Ford stb. Pedig követi a példáját, akkor a szerződéseinek ára átesik a padlón, csökkennek a korlátok, és eltemethetik az Ön helyzetében végül hatalmas veszteségeket vállal. Ez nem történhet meg a forex piacon, ha egyszerűen kiléphet a pozíciójából.
Korlátozások nélkül
A devizapiacon nincsenek korlátozások a short ügyletekre vonatkozóan. A devizapiacon léteznek kereskedési lehetőségek, függetlenül attól, hogy a kereskedő hosszú vagy rövid, attól függetlenül, hogy a piac hogyan mozog. Mivel a devizakereskedés mindig magában foglalja az egyik valuta megvásárlását és a másik eladását, a piacon nincs strukturális „elfogultság”. Ezért mindig egyenlő hozzáféréssel rendelkezik a kereskedelemhez egy emelkedő vagy csökkenő piacon.
Alsó fedezeti követelmény
A fedezeti követelmények lényegesen alacsonyabbak a forex kereskedésben, mint a részvény- vagy határidős kereskedés. Míg a megengedett fedezeti szintet minden bróker határozza meg, a korlátozások általában sokkal kevésbé szigorúak a forex kereskedésekor. A fedezet lehetővé teszi a befektető számára a tőkeáttételt, elméletileg a brókertől vesz fel hitelt, hogy saját számlájára fektessen be. Bár ez kockázatos lehet, nagyon jövedelmező és nyereséges is lehet.
Például 10,000 50 euró saját pénze van befektetésre, ha fedezeti számlát nyit meg egy részvénybrókernél, akkor általában a részvények értékének akár 10,000% -át is leteheti. Tehát, ha 5,000 15,000 eurót vásárol az Apple részvényeiből, további 1 eurót vehet fel kölcsönként, hogy összesen 10,000 1,000,000 euró értékű legyen. A forex számlájánál a fedezeti követelmény gyakran alacsony, mint 1%. Ami azt jelenti, hogy ha XNUMX XNUMX eurót vásárol euróban, akkor brókerének pénzéből további XNUMX XNUMX XNUMX eurót vásárolhat. Tehát technikailag több mint egymillió dollár van euróban.
Ha az egyes befektetések értéke 10% -kal nő, akkor az Apple részvényeinek 15,000 16,500 eurója mostantól 5,000 1,500 eurót ér. Ezután eladja, „visszafizeti” a felvett 15 eurót, és marad 10 eurós nyereség. A befektetés megtérülése (ROI) 1%. Ha euród 1.1% -kal emelkedett, akkor 100,000 millió euród most 1,000 millió eurót ér. Brókerének eladása és visszafizetése után nyeresége XNUMX XNUMX euró minden kamat előtt. Ez több mint XNUMX% -os befektetési megtérülést jelent. Természetesen óvatosnak kell lenned, ha árréssel kereskedelsz, ha a kiemelt tranzakció ellened ment volna, akkor sokkal nagyobb lehívásban lennél a forex forgatókönyvben, azonban bezárhatod a kereskedést, mielőtt ilyen szélsőségeket érsz el. A hatalmas nyereség lehetősége nyilvánvaló, ez a fő oka annak, hogy a forex kereskedelem vonzza a komoly befektetőket.
Nincs közvetítő
A központosított tőzsdék számos előnyt jelenthetnek a kereskedő számára. A központosított cserék egyik hátránya a közvetítők bevonása. Az értékpapír kereskedője, vevője vagy eladója között elhelyezkedő felek költségszintet adnak hozzá. A költségek számszerűsíthetők időben, díjakban vagy mindkettőben. Az azonnali devizakereskedés decentralizált, az árfolyamok a különböző devizakereskedőktől és likviditási szolgáltatóktól függenek. A verseny olyan heves, hogy mindig biztos lehet benne, hogy a legjobb árajánlatokat kapja. A Forex kereskedők gyorsabb hozzáférést és olcsóbb költségeket kapnak. Az ECN, az NDD és az STP előrehaladásával, és mivel a bankok árainak likvid halmaza folyamatosan változik, biztos lehet benne, hogy a megszerzett árajánlat a lehető legjobb lesz, amelyet a piac tud nyújtani.
A vételi - eladási programokat kevesebbet használják az deviza kereskedésben
A tőzsde nagyon érzékeny a nagy alapok vételére és eladására. Az azonnali kereskedelemben a forex piac hatalmas mérete miatt nem létezik annak lehetősége, hogy egy adott devizát irányítson egy alap vagy bank. A bankok, a fedezeti alapok, a kormányok, a kiskereskedelmi devizaátváltó házak és a nagy nettó vagyonú magánszemélyek csak néhány résztvevője az azonnali valutapiacoknak, ahol a likviditás példátlan. Míg az olyan jelentősebb bejelentések, mint a Svájci Nemzeti Bank szeptemberi kötése, vagy újabban a japán bank októberben torzíthatják a devizapiacokat, soha egyetlen egység sem tudta „sarokba szorítani” az árfolyamok piacát.
Nincs intézményi ellenőrzés vagy manipuláció
A valutaárakat valószínűleg nem befolyásolják az intézményi befektetők. A részvény kereskedésben korlátozott mennyiségű mennyiség van naponta. Minden részvénynek meghatározott számú részvénye van a nyílt piacon, és a kereskedési árakat az határozza meg, hogy hány ember próbál egy adott időpontban vásárolni vagy eladni ezeket a részvényeket. Ez kiszolgáltatottá teszi a piacot az áringadozásokkal szemben, amikor egy nagybefektető nagy mennyiségű részvény vételét vagy eladását kísérli meg. Ha egy nyugdíjalap az Apple vagy a News International 5% -át birtokolja, és hirtelen lerakja ezeket a részvényeket, akkor a piac elárasztja az eladási megbízásokat. Mivel az eladni próbált részvények mennyisége meghaladja a vásárlók számát, a részvény ára zuhan, mivel a vevők száma elpárolog, és veszteséget okoz a fennmaradó részvényesek számára.
A forex piac olyan hatalmas, és annyi befektetője van, hogy egyetlen befektetőnek sem lehet nagy hatása az árképzésre. Túl sok egységnyi euró, dollár, jen stb. Van ahhoz, hogy egyetlen intézmény akár egyetlen deviza irányító részesedését is közel tartsa.
Matematikai „tisztaság”
A deviza kereskedelemnek van egy másik aspektusa, amely más értékpapírok kereskedelmén túlmutat, ami gyakran a polarizált nézetek oka; az állítás az, hogy a deviza piacok sokkal „matematikailag tisztább” módon viselkednek a likviditás, a hatalmas volatilitás és az állandó változás miatt. A javaslat az, hogy ez lehetővé teszi, hogy a deviza kereskedés mutatói és mintázatfelismerési módszerei sokkal pontosabbak legyenek a részvényekkel és sok sikeres devizakereskedővel szemben. A cikk írója tanúskodna arról, hogy ez az állítás érvényes, és a kereskedés egyik fő okaként javasolja FX az egyéb értékpapírokon felül.
« La Dolce Vita - Az öröm és a kényeztetéssel teli édes élet végre véget ért, amikor az új valóság formába kezd Ha politikai viharban kereskedik, tartsa magasan a fejét, és ne féljen a sötéttől »
