درک انتظار مثبت در تجارت فارکس
در میان صدها کتاب معاملاتی موجود ، موضوع مدیریت پول به سختی مورد بحث قرار گرفته است ، محتوای غالب کتاب های معاملاتی معمولاً شامل استراتژی ها ، الگوها ، فرمول ها است. این الگوی محتوا در تالارهای معاملات فارکس تکرار می شود. به تعداد بازدیدکنندگان در زیر گروه های فروم دقت کنید و سریعاً متوجه خواهید شد که تمرکز اصلی روی استراتژی ها و تکنیک ها است ، در فروم های فرعی مدیریت پول ، علف های هرز واقعی وجود دارد. با این حال ، به عنوان بخشی از مدیریت و نظم موثر پول یک معامله گر ، درک انتظار از اهمیت حیاتی برخوردار است.
امید چیست؟
انتظار به طور متوسط مبلغی است که می توانید انتظار داشته باشید (یا از دست دادن) واحد پول در معرض خطر. در اینجا فرمول انتظار وجود دارد:
انتظار = (احتمال پیروزی * میانگین برد) - (احتمال ضرر * از دست دادن متوسط)
ما از یورو در نمونه هایی که انتخاب می کنیم استفاده خواهیم کرد تا نشان دهیم که امید به چه چیزی است و چگونه "درست" گرفتن آن می تواند به سودآوری شما کمک کند. اما ابتدا نظرات دو نویسنده و اقتصاددان محترم در مورد انتظار وجود دارد.
دکتر ون K. تارپ:
سیستم تجارت شما باید امید مثبتی داشته باشد و شما باید درک کنید که معنای آن چیست. تعصب طبیعی که اکثر مردم دارند این است که به دنبال سیستم های با احتمال بالا با قابلیت اطمینان بالا هستند. این تعصب به همه ما داده شده است که شما باید درست بگویید. در مدرسه به ما آموخته اند كه 94 درصد یا بهتر ، A و 70 یا پایین آن ، عدم موفقیت است. هیچ چیز زیر 70 قابل قبول نیست. همه به دنبال سیستم های ورود به سیستم با قابلیت اطمینان بالا هستند ، اما انتظار آن مهم است. و کلید اصلی انتظار این است که چگونه از بازار خارج شوید نه اینکه چگونه وارد شوید. چگونه سود می گیرید و چگونه برای محافظت از دارایی های خود از موقعیت بدی خارج می شوید. این انتظار واقعاً مبلغی است که شما به ازای هر دلار در معرض خطر به دست می آورید. اگر متدولوژی داشته باشید که به ازای هر دلار 50 سنت یا بهتر باشد ، عالی است. اکثر مردم این کار را نمی کنند. این بدان معناست که اگر 1,000 دلار به ازای هر معامله به طور متوسط 500 دلار درآمد کسب کنید - این به طور متوسط برندگان و بازندگان با هم است.
نسیم طالب:
گفته می شود ، در برخی از استراتژی ها و موقعیت های زندگی ، شخص یک دلار قمار می کند تا یک سکه پول بدست آورد. در برخی دیگر ، یک سکه برای به دست آوردن دلار خطر می کند. گرچه تصور می شود دسته دوم بیشتر مورد توجه سرمایه گذاران و فعالان اقتصادی قرار بگیرند ، اما ما یک شواهد قریب به اتفاق از محبوبیت دسته اول داریم.
محاسبه انتظار:
- درصد برد 6٪
- نرخ برد 60٪
- درصد از دست دادن 4٪
- میزان ضرر 40٪
بنابراین انتظار 2.0٪ در هر معامله ، یا (6٪ x 60٪) - (4٪ x 40٪) است.
بنابراین ، در یک معامله متوسط ، 2٪ از پول معامله شده سود است. اکنون ، در اولین بازرسی که ممکن است مانند بازگشت مناسب نباشد. اگر تجارت شما 10,000،2 یورو باشد ، 200٪ 300 یورو سود هر تجارت است. با این حال ، اگر سالانه 60,000 معامله داشته باشید ، در هر سال 10,000،XNUMX یورو سود دارید و تجارت متوسط آن فقط XNUMX،XNUMX یورو است. اگر تصمیم بگیرید هر معامله را تركیب كنید ، این حتی سود ندارد.
هنگام آزمایش فرمول انتظار ، معامله گران به سرعت درمی یابند که هیچ مجموعه واحدی انتظار مثبت نمی دهد ، اما تعداد بی شماری مجموعه وجود دارد بنابراین (از نظر تئوری) تعداد نامحدودی از سیستم های معاملاتی وجود دارد که می تواند سود آور باشد درک این جمله آخر برای بسیاری از معامله گران (تازه کار و باتجربه) سخت است زیرا پارچه های تجارت - تجارت سیستمی / مکانیکی را پاره می کند. مدل انتظار حاکی از آن است که اگر مدیریت مالی درست باشد ، حتی سیستم های تصادفی نیز می توانند سودآور باشند. مدل انتظار می تواند بر یک باور تجاری دیگر نیز تأثیر بگذارد. توسعه سیستم ها با استفاده از انتظار و اندازه موقعیت (ریسک کلی) به عنوان مبانی زیربنایی که توقف ضرر بزرگتر از هدف سود است ، امکان پذیر است. در صورت مثبت بودن انتظار سود ، می توان ضرر توقف را مازاد دانست.
ما می توانیم از افراط های نسبی استفاده کنیم ، 20٪ ضرر توقف و 5٪ سود را در نظر بگیریم و اگر نرخ برد به اندازه کافی بالا باشد ، با 2٪ انتظار داریم. 88٪ نرخ برنده در این مثال 2.0٪ ، نتیجه (5٪ x 88٪) - (20٪ x 12٪) به دست می آید. با نرخ برنده شدن بسیار کم می توانید انتظار مثبت داشته باشید.
یکی از مشهورترین اعداد انتظار از سیستم CAN SLIM نشات می گیرد. CAN SLIM به یادداشت هفت جانبه ای گفته می شود که توسط روزنامه آمریکایی Investor's Business Daily منتشر شده و ادعا می شود لیستی از ویژگی های سهام سهام است که قبل از بزرگترین سود خود تقسیم می شود. این کتاب توسط ویلیام اونیل ، سردبیر Investment's Business Daily تهیه شده است که گزارش شده با استفاده مداوم از رویکرد خود ، صدها میلیون دلار درآمد کسب کرده است.
حفظی:
هفت قسمت یادداشت به شرح زیر است:
C مخفف درآمد فعلی است. به ازای هر سهم ، سود فعلی باید تا 25٪ باشد. بعلاوه ، اگر درآمد در سه ماهه اخیر تسریع شود ، این یک علامت پیش آگهی مثبت است.
A مخفف درآمد سالانه است که باید در هر سه سال گذشته 25٪ یا بیشتر باشد. بازده سالانه حقوق صاحبان سهام باید 17٪ یا بیشتر باشد
N مخفف کلمه یا محصول جدید است ، که به این ایده اشاره دارد که یک شرکت باید ایده اساسی جدیدی داشته باشد که به رشد درآمدی که در دو قسمت اول این یادداشت دیده می شود ، دامن بزند. این محصول همان چیزی است که به سهام امکان می دهد از یک الگوی نمودار مناسب درآمد قبلی خود بیرون بیاید تا به او امکان ادامه رشد و دستیابی به بالاترین قیمت جدید را بدهد. نمونه بارز آن iPod اپل کامپیوتر است.
S مخفف عرضه و تقاضا است. شاخص تقاضای سهام را می توان با حجم معاملات سهام ، به ویژه در هنگام افزایش قیمت ، مشاهده کرد.
L مخفف Leader یا laggard است؟ اونیل پیشنهاد می کند "سهام اصلی در صنعت پیشرو" خریداری شود. این اندازه گیری تا حدودی کیفی را می توان با ارزیابی نسبی قدرت مقاومت قیمت (RPSR) سهام ، شاخصی که برای اندازه گیری قیمت سهام در 12 ماه گذشته در مقایسه با سایر بازار بر اساس S&P 500 یا TSE 300 را در یک بازه زمانی مشخص تعیین کنید.
I مخفف حمایت مالی نهادی است که به مالکیت سهام توسط صندوق های سرمایه گذاری به ویژه در سه ماهه اخیر اشاره دارد. در اینجا یک معیار کمی ، امتیاز انباشت / توزیع است که معیار سنجش فعالیت صندوق های سرمایه گذاری در یک سهام خاص است.
M مخفف شاخص های بازار ، به ویژه Dow Jones ، S&P 500 و NASDAQ است. در زمان سرمایه گذاری ، اونیل ترجیح می دهد در زمان روندهای صعودی مشخص این سه شاخص سرمایه گذاری کند ، زیرا سه از چهار سهام تمایل به الگوی کلی بازار دارند.
اگر از تعداد توقف و هدف O'Neil 8٪ و 20٪ و نرخ برنده منتشر شده او 30٪ استفاده کنیم ، می توان انتظار داشت که: (20٪ x 30٪) - (8٪ x 70٪) یا + 0.4٪ در طی یک دوره زمانی هر یک از معاملات وی 0.4٪ امید دارد. در حالی که به نظر می رسد در صورت معامله 0.4٪ در این روش ، بازده بازگشت سرمایه 100٪ بازده متوسطی باشد ، اما پتانسیل سود زیاد است.
اگر می خواهید به مرور سود کسب کنید باید انتظار مثبت باشد. هرگز از سیستمی با انتظار صفر یا منفی استفاده نکنید ، نمی توانید برنده شوید. درآمد زیادی کسب نخواهید کرد مگر اینکه فرصتهای زیادی برای تجارت داشته باشید ، در حالی که O'Neil's CAN SLIM ممکن است محدود کننده باشد ، با توجه به اینکه سهام آن بیشتر از فارکس است ، این محدودیت در جفتهای ارزی وجود ندارد. دانستن چگونگی ایجاد روش ، (حداقل روی کاغذ) ، با انتظار مثبت یک مسئله است ، اما اگر ما سیستمی با انتظار 8٪ توسعه دهیم و سیستم فقط یک معامله در سال داشته باشد ، قابل معامله نخواهد بود. اگر ما روشی داشته باشیم که 0.2٪ سود در هر معامله داشته باشد و آن سیستم 1,000 معاملات در سال تولید کند 1,000 برابر 0.2٪ در یک بازه زمانی بسیار کوتاه تبدیل به پول بسیار جدی خواهد شد.
« وقتی درخت می افتد ، میمون ها پراکنده می شوند - سقوط بر شمشیر شما کاملاً قرن گذشته است »
