Kio estas VIX kaj kiel komerci kun ĝi?
VIX estas neformala por la Ĉikaga Estraro de Opcioj-Interŝanĝa Merkata Volatileco-Indekso (CBOE). La volatila indekso ankaŭ estas nomita "timoindico". Ĝi estas la ĝenerala komerca ilo en la financa merkato. Ĝi ankaŭ estas ofte uzata de borsistoj de akcioj kaj opcioj.
Kio estas VIX?
La volatila indekso mezuras kiel prezoj spertas subitajn kaj neantaŭviditajn movadojn en la merkato. CBOE VIX, precipe, mezuras implican volatilon. Ĝi ne estas procento sed povas esti konsiderata unu por nia kompreno.
La VIX mezuras borsprezojn kun 30 tagoj ĝis eksvalidiĝo, surbaze de S&P 500 Index-opcioj (SPX) en Usono.
Por diri ĝin en pli simplaj terminoj, ĝi mezuras kiom da merkato fluktuos dum la venontaj dek du monatoj. Ĉi tio estas farita post analizo de la diferenco inter la nunaj S&P 500-Indekso-opcio-metoj kaj alvokaj elektoprezoj.
Put-opcio estas opciokontrakto kie la aĉetanto havas la rajton aĉeti akciojn ene de aparta tempo kaj je specifa prezo. Vokopcio estas la sama kiel la put opcio, sed la aĉetanto vendas specifitajn akciojn anstataŭ aĉeti ĝin.
Kio estas Volatility?
Volatileco estas mezurado por la norma devio de merkataj prezoj laŭlonge de la tempo. Ni povas konsideri volatilon kiel mezuron por merkata necerteco. Specife, ĝi estas la relativa malstabileco de prezoj.
Ni povas uzi volatilon por determini la oftecon kaj grandecon de prezoŝanĝoj laŭlonge de la tempo. Malalta volatilo signifas malpli drastajn prezmovojn.
Ni povas konstrui realigitan volatilon aŭ historiajn prezŝanĝojn per volatilo. Ni ankaŭ povas antaŭdiri estontan volatilon uzante opcioprezojn.
Kiel estas Kalkulata VIX?
Kunigante laŭpezajn prezojn de S&P 500-Indekso-metoj kaj vokoj super diverseco de prezoj estas taksitaj per la VIX-indekso. Kiam vi kalkulas VIX, ni prenas koncernajn prezojn kiel mezpunktojn de realtempaj SPX-opciaj prezaj citaĵoj (oferto / peti).
VIX de 30 signifas, ke la volatilo estas 30% ĉe la SPX. La VIX altiĝos se la metopcio pliiĝas kaj malaltiĝos se la vekopcio estas en pli signifa operacio. Malalta timo ankaŭ signifas pli memkontenta merkato.
Kiel estas uzata VIX?
La VIX provizas al ni, la merkatpartoprenantoj, kun 30-taga atendata volatilo de la borsmerkato de Usono. Ni povas supozi, ke la S&P 500-Indekso estos pli volatila se la VIX montras altiĝon grafike.
Se valoro estas pli granda ol 30, ni povas sekure supozi, ke ĝi estas volatila merkato. Simile, valoro sub 20 prezentas stabilan merkaton.
Kiel menciite antaŭe, VIX ankaŭ estas la timo-indekso. Do, pli alta VIX signifas pli da timo, kaj pli malalta VIX signifas pli malaltan timo.
Kiam kaj Kie la VIX Komercas?
La VIX ebligas al ni reprodukti volatilan ekspozicion kun diversaj SPX-opcioj. Ĝi permesis al ni krei komerceblajn funkciojn kaj opciojn de VIX. Ĝi ne estas tamen komercebla mem.
La VIX povas esti kalkulita kaj promulgita sufiĉe rapide por provizi precizajn tempajn volatilajn informojn kiam necese.
Ni ankaŭ havas semajnajn kaj monatajn VIX-eksvalidiĝojn dum regulaj komercaj horoj kaj limigitaj komercaj horoj respektive en Usono kaj tutmonde.
malsupra linio
Kiam la VIX malkreskas, indikante la verŝajnecon de pli da borsstabileco, povas esti pli utile koncentriĝi pri individuaj akcioj aŭ aliaj riskaj aktivoj, kiuj povas fari bone dum periodoj de kresko.
« Kiel komerci la ŝablonon de sushi-rulo? Kiel komerci la inversan ŝablonon de Pin Bar? »
