Die Fehlbezeichnung von Überhandel und wie sie sich vom impulsiven Handel unterscheidet
Überhandel - der übermäßige Kauf und Verkauf von Wertpapieren durch einen Anleger, um die Wahrscheinlichkeit erfolgreicher Geschäfte zu erhöhen. Können die Phänomene des Überhandels durch die singuläre Verwendung einer einzeiligen Beschreibung erklärt werden? Berücksichtigt dieser eine Satz alle damit verbundenen Nuancen und Komplexitäten vollständig?
Viele Handelsexperten schlagen vor, dass übermäßiger Handel Konten genauso schnell töten kann wie mangelnde Kapitalisierung oder mangelndes Fachwissen und mangelnde Erfahrung. Obwohl diese Behauptung zweifellos eine logische Schlussfolgerung ist, hält sie tatsächlich einer Prüfung stand? Schließlich konnten alle Swing-Trader die Phänomene des Day-Trading in all seinen Formen und insbesondere des Scalping als Over-Trading sofort verurteilen, ohne sich mit der verwendeten Technik zu befassen, von der sie angenommen hatten, dass der Trader über-Trading war. Aber das Fleisch eines Mannes ist das Gift eines anderen, und übermäßiges Handeln kann ein ebenso missverstandenes Konzept sein wie andere Mythen, die sich in der Branche unangefochten entwickeln durften.
"Ich handele mit vier Paaren, dem Euro, dem Kabel, dem Euro-Yen und dem Aussie innerhalb von fünfzehn Minuten. Ich nehme bis zu fünfzig Trades pro Tag auf und mein Gewinn / Verlust-Verhältnis beträgt an manchen Tagen nur 7: 1 Was denkst du über die richtige oder durchschnittliche Anzahl legitimer Einstellungen, die ich jeden Tag bekommen sollte? Bin ich über den Handel hinaus? "
Dies ist eine Version einer Frage, die häufig in Handelsforen oder in den Abschnitten "Fragen Sie den Experten" auf Broker-Websites veröffentlicht wird. Bei der ersten Inspektion besteht der Impuls darin, darauf hinzuweisen, dass das Übernehmen dieser Anzahl von Trades auf diese Anzahl von Paaren über den Handel hinausgeht. Es besteht jedoch eine große Kluft zwischen dem, was als Überhandel und impulsiver Handel angesehen werden könnte. Tatsächlich existiert das Konzept des Überhandels möglicherweise nicht oder ist in diesem Fall Opfer einer Fehlübersetzung von Händlern geworden.
Schauen wir uns unseren Beispielhändler an und analysieren seine Technik weiter.
Risiko; übt der Händler ein solides Geld- und Risikomanagement aus? Übersteigt das festgelegte Risiko nicht die im Geschäftsplan festgelegte Gesamtsumme? Wenn der Händler beispielsweise innerhalb des Handelsplans die Entscheidung getroffen hat, dass er nicht mehr als 4% seines Handelskontos pro "Gruppen" -Handel riskiert, dass ein einzelnes Handelsrisiko niemals 1% überschreitet und dass, wenn seine 5% Wenn das tägliche Verlustlimit überschritten wird, werden die Tools einfach heruntergefahren, unabhängig davon, ob er fünf Trades mit einem Wertpapier oder fünfzig mit vier Währungspaaren abgeschlossen hat oder nicht. Der Plan wurde eingehalten.
Nimmt der Trader jeden Trade gemäß dem Setup auf? In der ursprünglichen Frage wird gefragt, auf wie viele legitime Einstellungen eines bestimmten Paares wir wahrscheinlich jeden Tag oder jede Sitzung stoßen werden. Da die meisten erfahrenen Trader wissen, dass dies unmöglich vorherzusagen ist, können wir einen Durchschnitt angeben, wir können vorschlagen, dass jedes Währungspaar vorhersehbar auf bestimmte Nachrichtenereignisse reagiert oder zu bestimmten Marktzeiten ausbricht, aber es ist unmöglich vorherzusagen, dass bestimmte Paare x haben werden Anzahl der Setups pro Tag.
Wenn Händler nach einer strengen mechanischen Strategie arbeiten und sich mit einem geringen Maß an Ermessensspielraum einrichten, müssen sie die Einstellungen vornehmen, wenn sie auftreten, wenn nicht, wird die Wahrscheinlichkeit ihres Systems verzerrt. Während Händler wohl zu Recht ihre Verluste an einem Tag reduzieren, an dem ihr System einen Verlust von 4% erzielt hat, kann es sein, dass die Marktbedingungen ihrer Technik an diesem bestimmten Tag nicht förderlich sind und nicht die langfristige oder mittelfristige Rentabilität ihrer Technik ist schuld. Impulsive Trades und Rache-Trading sollten nicht mit Over-Trading verwechselt werden. Dies ist ein Problem der Disziplin und Selbstkontrolle, das junge Händler kurz vor Beginn ihrer Karriere typischerweise und negativ betrifft.
Wenn ein professioneller Trader, der zum Beispiel bei der Deutschen Bank beschäftigt ist, durchschnittlich 100 Trades pro Tag in Euro-usd tätigt, aber in den letzten drei Jahren eine Gewinn-Verlust-Quote von 65% aufweist, würden wir ihn schnell als überhandelendes Adrenalin verurteilen Junkie ohne Selbstbeherrschung, oder würden wir annehmen, dass sein Vorteil solide ist und dass seine Arbeitgeber von seiner Leistung begeistert sind?
Der Pro-Trader hat einen massiven Vorteil gegenüber Privatkunden, der es ihm ermöglicht, Trades nach Belieben mit einer "Feuer und Vergessen" -Strategie durchzuführen. Er verfügt über die beste verfügbare Technologie und zahlt praktisch keinen Spread, wenn er für das Deutsche Banking, das größte Devisenhandelsunternehmen der Welt, arbeitet. Daher können Einzelhändler (wenn sie skalpieren) zu bestimmten Tageszeiten oder nach Ankündigungen von Nachrichten, die der Pro-Trader nicht erleben wird, eine Verzögerung und eine schlechte Füllung in Verbindung mit erhöhten Spreads feststellen, was einen enormen Einfluss auf das R: R und haben kann der ROI. Wenn die Gewinnschwelle des Pro-Traders gleichbedeutend damit ist, dass der Einzelhändler 5-6 Pips bei einem identischen Trade verliert, ist dies eine unglaublich schwer zu überquerende Brücke. Mit inkrementellen Zeitrahmenanpassungen würden Händler jedoch feststellen, dass der Vorteil der Pro-Händler nicht so groß ist. Wenn der Händler auch einen seriösen ECN NDD-Broker wählt, der direkte Verarbeitungs- und Supportdienste anbietet, wird dieser Vorteil erheblich verringert.
Wenn unser Einzelhändler die zehn am häufigsten gehandelten Währungspaare unter Berücksichtigung der Korrelation außerhalb des täglichen Zeitrahmens handelt, würden wir seine Strategie nicht als rücksichtslos schlecht diszipliniert gegenüber dem Handel kritisieren. Wenn wir diesen täglichen Zeitrahmen abarbeiten würden, würde er Trades abschließen, die nicht Teil seines Handelsplans waren oder nicht durch seine Einrichtung ausgelöst wurden.
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