ECB-rentesænkning overrasker markedet, Twitter IPO flyver, ledigheden i USA falder, BNP stiger, men alligevel falder de vigtigste amerikanske markeder ...
Det er ikke ofte, vi nyder (eller udholder) handelssessioner så højt på drama fra alle vinkler, men torsdag var en sådan dag. Og for det meste var nyhederne alle positive. Vi havde faldende arbejdsløshedskrav i USA (faldende med cirka 9K til 336K), mens USA's BNP steg længere end forventet, en stigning på 2.8% fra økonomernes forudsigelser på 2%. USA Conference Board indeks steg med 0.7%.
På trods af disse positive indikationer solgte de vigtigste markeder i USA kraftigt. Nu kunne årsagerne være mange og forskellige; der kan have været en overførsel ud af visse aktier til den utroligt vellykkede flotering af Twitter, eller investorer, der var vidne til de mange positive nyheder med høj effekt fra USA, dannede konklusionen om, at 'taper' er tilbage. Eller analytikere kan have kæmpet igennem dataene om BNP for at indse, at kun lagervækst var den virkelige drivkraft for dataene, da detailsalg og forbrugertillid viser tegn på træthed. Eller måske har analytikere et øje med NFP-jobrapporten i morgen og for at citere Time-magasins overskrift "det bliver en rigtig bummer". Forudsigelsen er, at kun 121K job er blevet tilføjet i oktober, naturligvis undskyldningen for den midlertidige regering. nedlukning vil blive trukket ud igen som en undskyldning, men det vasker ikke rigtig eller svalehale med andre nøgledata.
Det er vanskeligt at forbinde de fantastiske nyheder fra Europa og ECB i ligningen af faldende markeder, men der var ikke tvivl om, at nedsættelsen af basisrenten med 0.25% fra 0.5% overraskede mange markedsinvestorer og spekulanter. Der var dog nogle institutioner, der kaldte det lige i går, og set fra et swing / trend-handelsperspektiv burde ingen handlende have været lange euroen, da nyheden om basissænkningen brød ud. Bøj analytikerne og kommentatorerne på: Bank of America, Royal Bank of Scotland Group og UBS, som alle kaldte det rigtigt.
Twitter går ud til en flyer
Twitter trodsede ikke kun bjørnene i torsdagens handelssession, men også kynikere; hvordan et firma, der tillader deres (korte) tekstmeddelelsesgenerator at dele en enkelt tekstbesked med millioner, og er afhængig af at skubbe reklamer til kunder, der ikke rigtig ønsker, hvad der sælges, nu er 31 milliarder dollars, er et mysterium. Tilbage i februar 2013 antydede analytikere, at en vurdering på 11 mia. $ Var for stor, og alligevel er vi her, den er 31 mia. Dollars værd. Som det berømte ordsprog siger; “Markedet kan forblive irrationelt længere, end du kan forblive opløsningsmiddel”.
Aktien begyndte at handle på $ 45.10, 73% over den oprindelige børspris på $ 26, kort før kl. 11 ET. Twitter fortsatte med at stige og klatrede så højt som $ 50.09. Det lukkede dagen op med 73% til $ 44.90, hvor mere 117 millioner aktier udvekslede hænder på den første handelsdag.
Amerikansk arbejdsløshedsforsikringsrapport om ugentlige krav
I ugen, der sluttede den 2. november, var forskudstallet for sæsonkorrigerede oprindelige krav 336,000, et fald på 9,000 fra den foregående uges reviderede tal på 345,000. Det glidende gennemsnit på 4 uger var 348,250, et fald på 9,250 fra den foregående uges reviderede gennemsnit på 357,500. Den sæsonkorrigerede forskudte forsikrede arbejdsløshedsprocent var 2.2 procent for ugen, der sluttede den 26. oktober, uændret i forhold til den foregående uges uudnyttede sats. Forskuddet for sæsonkorrigeret forsikret arbejdsløshed i ugen, der sluttede den 26. oktober, var 2,868,000, en stigning på 4,000 fra de foregående uger revideret.
Conference Board Leading Economic Index for USA steg i september
Conference Board Leading Economic Index for USA steg 0.7 procent i september til 97.1 (2004 = 100) efter en stigning på 0.7 procent i august og en stigning på 0.4 procent i juli. LEI fra september antyder, at økonomien voksede beskedent og muligvis fik fart inden regeringens nedlukning.
Amerikansk bruttonationalprodukt: tredje kvartal 2013 - forhåndsestimat
Det reelle bruttonationalprodukt, produktionen af varer og tjenester produceret af arbejdskraft og ejendom beliggende i USA, steg med en årlig hastighed på 2.8 procent i tredje kvartal 2013 (dvs. fra andet kvartal til tredje kvartal), i henhold til "forhåndsestimatet", der er frigivet af Bureau of Economic Analysis. I andet kvartal steg det reale BNP med 2.5 procent. Præsidiet understregede, at forhåndsestimatet for tredje kvartal, der blev offentliggjort i dag, er baseret på kildedata, der er ufuldstændige eller underlagt yderligere revision af kildebureauet.
Markedsoversigt
DJIA-udsalget så indekset til under 15600 for at lukke 0.97%. SPX lukkede 1.32%, NASDAQ solgte mest med 1.90%. Flere europæiske markeder led også en 'rød' dag; STOXX ned 0.44%, CAC fald 0.14%, DAX op 0.44%, FTSE ned 0.66%. Athen-børsen lukkede 1.25% på trods af generalstrejken i går, trojkabesøget ser ud til at være planlagt.
NYMEX WTI-olie lukkede på dagen med 0.63% til $ 94.20 pr. Tønde, NYMEX-naturgas lukkede op på dagen 0.60%, COMEX guld lukkede 0.71% til $ 1308.50 pr. Ounce, COMEX sølv ned 0.50% til $ 21.66 pr. Ounce.
Aktieindeksfutures peger på de vigtigste europæiske og amerikanske markeder, der åbner i negativt område. DJIA faldt 0.64%, SPX faldt 1.16%, NASDAQ faldt 1.67%. STOXX-fremtiden er faldet med 0.33%, DAX-fremtiden er steget med 0.51%, CAC-fremtiden er faldet med 0.14% og den britiske FTSE-fremtid er faldet med 0.73%.
Forex fokus
Euroen faldt 0.7 procent til 1.3424 $ sent i New York-tid efter at have gledet så meget som 1.6 procent, det største fald siden december 2011. Det rørte ved 1.3296 $, det svageste niveau siden 16. september. 17-nationens delte valuta gled 1.4 procent til 131.47 yen. Japans valuta tilføjede 0.8 procent til 97.88 per dollar efter at være faldet så meget som 0.8 procent. Euroen faldt mest på to år i forhold til dollaren, efter at Den Europæiske Centralbank uventet sænkede sin primære refinansieringsrente til rekordlave 0.25 procent for at øge væksten i valutaområdet med 17 medlemmer.
US Dollar Index steg 0.3 procent til 1,016.51 efter at have rørt 1,022.30, højest siden 13. september. Det fik så meget som 0.9 procent, mest siden 1. august.
Pundet styrkede 0.7 procent til 83.48 pence pr. Euro efter at have steget til 83.01 pence, det stærkeste niveau siden 17. januar, da Bank of England holdt sit nøglerente- og obligationsmål uændret, svarende til prognosen fra alle undersøgte analytikere.
Obligationer
Benchmark 10-årige renter faldt fire basispoint eller 0.04 procentpoint til 2.60 procent pr. 5 New York-tid. Prisen på den 2.5-procentnote, der forfalder til august 2023, tilføjede 3/8 eller $ 3.75 pr. 1,000 $ ansigtbeløb til 99 5/32. Udbyttet faldt så meget som fem basispoint, det mest siden 22. oktober. Skatkammer steg, hvilket skubbede afkastet på femårige sedler til næsten det laveste niveau siden juni, da amerikansk gæld lokkede købere, efter at Den Europæiske Centralbank skar sin benchmark-rente sats til et rekordlavt niveau.
Grundlæggende politiske beslutninger og nybegivenheder med stor indflydelse, der kan påvirke markedssentimentet fredag den 8. november
Europæiske nyhedsbegivenheder i morgesessionen vedrører hovedsageligt Storbritanniens betalingsbalance, forventet til -9.1 milliarder, og Tysklands handelsbalance forventes at blive +17.2 milliarder.
Nordamerikanske beskæftigelsestal for Canada og USA offentliggøres i eftermiddagshandel. Canadas ledighed forventes at stige til 7.0%, mens NFP-jobrapporten for USA forventes at vise, at der kun blev oprettet 121K job i oktober. Ledigheden i USA kan stige til 7.3%. Den foreløbige sentimentrapport fra University of Michigan offentliggøres og forventes at vise et tal på 74.6.
Kina leverer en række informationer sent på fredag aften, nyhedsartiklerne med stor indvirkning vil være centreret om inflationsniveauerne, forventet CPI på 3.3%, nye lån på ca. 800 mia.
« Renteindstillinger i Europa, BNP og arbejdsløshedstal fra USA satte dagsordenen for i dag Hvilke aspekter af handel finder vi sværest, og hvorfor? »
