L'ADX, l'índex direccional mitjà. Com utilitzar-lo i quan
Seguint amb la sèrie sobre els indicadors de swing trading que preferim utilitzar en el nostre "La tendència segueix sent la teva amiga?" articles setmanals d'anàlisi de comerç de tendències ara arribem a l'ADX...
Un dels indicadors més senzills d'utilitzar no només és molt difamat, sinó que també s'entén malament i es fa servir rarament, o l'utilitzen correctament els comerciants. Això és una llàstima perquè s'utilitza correctament, especialment en conjunt amb altres indicadors com el DMI, pot ser un indicador i una eina comercial molt potent. Sens dubte, semblant a gairebé tots els indicadors amb l'acció del preu, es queda endarrerit en lloc de ser un indicador avançat. No obstant això, molts comerciants testificarien les seves creences que l'indicador té qualitats predictives, si s'utilitza correctament i subratllem la paraula "si". Els comerciants es poden confondre fàcilment amb les lectures baixes o altes en comparació amb el pendent i/o els canvis de direcció. És important recordar que l'ADX és essencialment un indicador que destaca la fortalesa de la tendència de la seguretat concreta que es negocia; no necessàriament indica cap direcció de tendència.
Detalls tècnics i orígens
L'índex direccional mitjà (ADX), l'indicador direccional menys (-DI) i l'indicador direccional més (+DI) representen un grup d'indicadors de moviment direccional que formen un sistema comercial desenvolupat per Welles Wilder. Wilder va dissenyar ADX tenint en compte les matèries primeres i els preus diaris, però aquests indicadors també es poden aplicar a divises i índexs. L'índex direccional mitjà (ADX) mesura la força de la tendència sense tenir en compte la direcció de la tendència. Els altres dos indicadors, Indicador direccional més (+DI) i Indicador direccional menys (-DI), complementen ADX definint la direcció de tendència. Utilitzats junts, els gràfics poden determinar tant la direcció com la força de la tendència.
L'índex de moviment direccional mitjà (ADX) va ser desenvolupat l'any 1978 per J. Welles Wilder com a indicador de la fortalesa de la tendència en una sèrie de preus d'un instrument financer. L'ADX s'ha convertit en un indicador molt utilitzat per als analistes tècnics i es proporciona com a estàndard en col·leccions d'indicadors que ofereixen diverses plataformes comercials.
L'ADX no indica la direcció ni l'impuls de la tendència, només la força de la tendència. És un indicador retardat; és a dir, una tendència s'ha d'haver establert abans que l'ADX generi un senyal que una tendència està en marxa. ADX oscil·larà entre 0 i 100.
En general, una lectura ADX per sota de 20 indica una debilitat de tendència, i les lectures per sobre de 40 indiquen força de tendència. Les lectures superiors a 50 indiquen una tendència extremadament forta. També s'han proposat i acceptat interpretacions alternatives entre els analistes tècnics. Per exemple, s'ha demostrat com l'ADX és un indicador coincident fiable del desenvolupament de patró de gràfics clàssics, per la qual cosa les lectures ADX per sota de 20 es produeixen just abans de les ruptures de patró.
Conceptes comercials
Hi ha molts sistemes diferents que entren en el comerç de l'ADX. Aquí hi ha algunes estratègies que creiem que tenen algun potencial.
1. Hi ha un senyal de compra quan l'ADX arriba al pic i comença a disminuir quan el +DI està per sobre del -DI. Amb aquesta estratègia vendríem quan l'ADX deixi de caure i quedi plana.
2. Quan la lectura d'ADX (14 dies) en un període de temps diari cau per sota de 12, els comerciants poden començar a estar alerta i interessar-se per les possibilitats, quan l'ADX baixa a 10 o per sota de 10, el seu interès es pot intensificar. Les lectures ADX de 10 o inferiors són extremadament rares, sovint no es produeixen en un mercat determinat durant un any natural. L'indicador ADX és una mena de lectura de "compressió". Les lectures baixes d'ADX indiquen que una congestió de patró ha emmagatzemat una quantitat enorme d'energia potencial. Aquesta lectura extremadament baixa indica que el període de consolidació és probable que s'acabi. Quan es combina amb altres patrons de gràfics clàssics i acció de preus, l'ADX pot ser molt potent. Una configuració ADX es produeix quan el patró del gràfic diari o més llarg es completa només després d'un període amb un ADX a 10 o inferior.
« El SPX tanca el màxim rècord de 1854 el dijous, ja que sembla que Janet Yellen es compromet a continuar reduint la reducció monetària L'atur d'Itàlia al gener arriba a un nou rècord del 12.9%, ja que els preus de l'habitatge al Regne Unit augmenten un 9.3% interanual segons el prestador Nationwide. »
