UKENTLIG MARKEDSSNAPP 11/01 - 15/01 | GLOBALE AKSJEMARKEDER BRYLER TILBAKE TIL LIVET I FØRSTE UKE I 2021, SOM INVESTORER BANKER PÅ EN VAKSINBASERT GJENVINNING
De primære amerikanske aksjemarkedene, SPX 500, DJIA 30 og NASDAQ 100, trykte alle rekordhøyder i løpet av den første ukes handel i 2021. Årsakene var forskjellige: Biden-Harris-innvielsen nærmet seg, Senatets avrenning ga regjeringen mer sikkerhet og lovgivningsprosess, og fremgang med vaksineutvikling, selv om vaksineutbyggingen over hele verden fremdeles representerer logistiske problemer.
Visjonen om stabilitet den forestående demokratiske regjeringen har skapt, har beroliget investorstemningen. Tillit har utviklet at ytterligere stimulans fra Fed og den amerikanske regjeringen vil bli skapt, noe som har skapt en risikomessig stemning på markedet.
NASDAQ 100 bryter 13,000 nivå
Torsdag 7. januar brøt NASDAQ endelig gjennom 13,000 håndtaksnummer for første gang i indeksens historie. Bruddet på nivået ble varslet i media da grunnleggeren av Tesla, Elon Musk, ble kåret til verdens rikeste mann, verdt utrolige 180 milliarder dollar.
Investorer og forhandlere av Bitcoin og andre kryptomynter hadde grunner til å heie i løpet av uken da BTC brøt nivået på $ 40,000. Den har nå doblet seg i pris på en måned. Årsakene som er oppgitt inkluderer den virtuelle valutaen som en sikring mot inflasjon, en verdifull investering når innskuddskontoer gir deg nær null avkastning, og gruvedrift av BTC nærmer seg sin matematiske slutt. Eller det kan være sprøytenarkoman basert på irrasjonell overflod.
Amerikanske dollar stabiliserte seg i januar 2021
Den amerikanske dollaren har opplevd en beskjeden utvinning så langt i 2021, dollarindeksen DXY har sneket seg over 90.00-linjen og er opp 0.12% så langt i år. I forhold til begge antipodeanske valutaer, NZD og AUD, er den amerikanske dollaren nede omtrent -0.75%. USD er nær nivå for året hittil i forhold til de andre viktigste jevnaldrende, bortsett fra sterling, er GBP / USD ned -0.68% ettersom virkeligheten i Brexit begynner å treffe.
Det har vært vanskelig å handle med EUR, GBP og USD den første uken i 2021. Den daglige kurshandlingen har vært sporadisk, og det har vist seg vanskelig å identifisere mellomtidige trender i de store valutaparene.
Imidlertid har USD / JPY nå brutt 50 DMA på den daglige tidsrammen, noe som tyder på at en bullish svingtrend kan utvikle seg, en teori støttet av de bullish Heikin-Ashi-stolpene de siste dagene. Slaget om Brexit, identifisert av EUR / GBP-verdien, illustreres best av at 100 og 50 DMA-er er nær konvergens.
Skuffende data om USA-jobber mislykkes ikke i å redusere investorens følelser
De fremtredende grunnleggende økonomiske dataene for USA denne uken har vært private stillinger, arbeidsledighetskrav og NFP-nummeret. ADP-antallet private jobber kom på -123K, mens de ukentlige arbeidsledighetskravene holdt seg nær 800K-nivået. Da han skrev denne oppdateringen, forutsa Reuters at NFP-nummeret skulle komme inn på 70K fredag 8., det verste antallet nye jobber siden begynnelsen av bølge 1 i COVID-19-pandemien.
Slike tall vil ha investorer engstelige for den amerikanske økonomiens generelle helse i alle andre tider. Men med den forestående utrullingen av vaksinene ser investorer og handelsmenn forbi de skuffende jobbdataene, og mot regjeringer og sentralbanker som gjenoppbygger økonomien på den vestlige halvkule i løpet av 2021 og 2022.
Låsing av pandemi har begrenset innvirkning på finansielle aksjemarkeder
Lockdowns holder nøkkelen til en vedvarende bedring. Likevel forblir investorer på lager ubekymrede fordi hvis sentralbanker og regjeringer fortsetter å hengi seg til stimuli eller innkjøp av eiendeler gjennom kvantitativ lettelse, vil markedene øke.
For eksempel kunngjorde den britiske regjeringen en hard nedlåsning den første uken i januar, og detaljhandelen falt sammen med nær 50% i de primære shoppingukene i desember sammenlignet med 2019. Prognosen er at det reelle nivået på arbeidsledighet i Storbritannia vil dobles, og en dobbeltdyp resesjon vil oppstå innen 2. kvartal. I mellomtiden vil Brexit sakte begynne å forårsake kontinuerlig kaos i havner.
Men den ledende indeksen FTSE 100 er for tiden 6.00% opp i januar etter at Bank of England og Storbritannias kansler kunngjorde ytterligere støtte når det var nødvendig. I sannhet er mange FTSE 100-børsnoterte selskaper ikke UK-baserte, men optimisme i britiske investeringer er fortsatt robust til tross for de tilsynelatende utfordringene.
Olje, kobber og edle metaller kan peke på hvor global følelse er
Ofte referert til som "legerkobber" fordi den registrerer den globale økonomiens helse, nådde kobber en høyde på åtte år denne uken. WTI har økt kraftig også, og har brutt 50 dollar fatet for første gang siden mars 2020. Sølv og gull steg også, og mens edle metaller er spekulative eiendeler, blir de også mye brukt i industriell produksjon.
Alle varene nevnt ovenfor blir klassifisert som termometre som tar temperaturen i den globale økonomien. Europa og Amerika er episentret for COVID-19-krisen, og BNP i Europa og Amerika kollapset i løpet av 2020. Derimot drev Kina og andre asiatiske land fremover i 2020, med Kinas BNP-vekst på 4.90% i 2020. Asia er uten tvil den motor for global vekst, så råvarenes futurespriser har steget.
Uken fremover på den økonomiske kalenderen
På tirsdag blir de siste JOLTS-stillingene i USA publisert. Forventningen er for et fall til 6.3m. Det forventes at råoljelagrene vil falle ytterligere, noe som kan påvirke prisen på et fat olje.
Onsdag publiseres det industrielle produksjonstall for eurosonen. Spådommen er for et kraftig fall i november med -1.4%. Senere på dagen når New York-sesjonen er klar til å åpnes, blir amerikanske inflasjonstall publisert. Forventningen er at inflasjonen vil være uendret på 1.2%. Verdien på yen kan komme under gransking i den asiatiske økten, ettersom Japan publiserer sine siste data om maskinordrer. Prognosen vil falle til 4.2% i november. Noen analytikere spår et negativt tall for denne ledende japanske beregningen.
På torsdag avsløres en rekke kinesiske eksport- og importdata. Forventningen er for sunn vekst, år til år og måned for måned, noe som gjenspeiles i balansen i handelsbalansen. De vanlige ukentlige jobbkravdataene blir publisert i USA, den første uken da de fleste sesongmessige permitteringer blir talt, noe som kan føre til en økning. Eksport- og importpriser blir kunngjort for USA, noe som indikerer hvor inflasjonen går på kort sikt.
Fredag publiseres det siste BNP-tallet i Storbritannia. Prognosen er 1.5% vekst for de tre månedene fram til november. Imidlertid forventer analytikere at den endelige Q i 2020 og Q1 2021 vil være negativ på grunn av lockdown. Storbritannias handelsbalanse bør også forverres. BNP-tallet kan påvirke verdien av sterling, avhengig av om prognosene går glipp av eller slår estimatene. Det er en rekke data med middels til stor innvirkning publisert i USA under ettermiddagsøktene. Detaljhandel, New York Empire-indeksen, industriproduksjonstall, forretningsbeholdninger og Michigan-sentimentavlesningene blir alle publisert under en travel økt. En slik mengde data kan påvirke amerikanske aksjeindekser og USDs verdi i forhold til de viktigste jevnaldrende.
« Amerikanske aksjemarkeder trykker rekordhøyder og tar amerikanske dollar med seg Aksjemarkedene og USD ser ut til å øke i løpet av den kommende uken »
