TJEDNI PREGLED TRŽIŠTA 11/01 - 15/01 | GLOBALNA TRŽIŠTA KAPITALA POVRATAK DO ŽIVOTA PRVI TJEDAN 2021. GODINE, KAO DA SE INVESTITORI BANKUJU NA OBNOVU NA CIJENI
Primarna američka tržišta dionica, SPX 500, DJIA 30 i NASDAQ 100, svi su tiskani rekordni maksimumi tijekom prvog tjedna trgovanja 2021. Razlozi su bili različiti: približavala se inauguracija Biden-Harrisa, prelijevanje u Senat pružajući Vladi veću sigurnost i proces donošenja zakona i napredak u razvoju cjepiva, iako uvođenje cjepiva širom svijeta još uvijek predstavlja logističke probleme.
Vizija stabilnosti koju je stvorila predstojeća demokratska vlada smirila je raspoloženje investitora. Razvilo se povjerenje da će se stvoriti daljnji poticaj od strane Fed-a i američke vlade, što je stvorilo tržišno raspoloženje s rizikom.
NASDAQ 100 probija razinu od 13,000
U četvrtak, 7. siječnja, NASDAQ je prvi put u povijesti indeksa napokon probio brojku od 13,000 ručki. Probijanje razine najavljeno je u medijima jer je osnivač Tesle, Elon Musk, proglašen najbogatijim čovjekom na svijetu, vrijedan nevjerojatnih 180 milijardi dolara.
Investitori i trgovci Bitcoina i drugih kripto kovanica imali su razloga za navijanje tijekom tjedna jer je BTC probio razinu od 40,000 XNUMX USD. Sada je za mjesec dana udvostručen. Navedeni razlozi uključuju virtualnu valutu koja je zaštita od inflacije, isplativo ulaganje kada vam računi na depozite daju blizu nula prinosa i rudarstvo BTC-a koje se približava svom matematičkom kraju. Ili bi to mogao biti hype zasnovan na iracionalnoj bujnosti.
Američki dolar se stabilizira u siječnju 2021
Američki dolar doživio je skromni oporavak do 2021. godine, dolarski indeks DXY provukao se preko linije 90.00 i dosad je u godini porastao za 0.12%. Za razliku od obje antipodske valute, NZD i AUD, američki dolar je u padu otprilike -0.75%. USD je blizu razine do danas do danas u odnosu na ostale glavne kolege, osim za sterling, GBP / USD je u padu -0.68% kako stvarnost Brexita počinje udarati.
Trgovanje u EUR-ima, GBP-ima i USD-ima bilo je nezgodno tijekom prvog tjedna 2021. Dnevno kretanje cijena bilo je sporadično, a srednjoročne trendove u glavnim valutnim parovima pokazalo se teškim za utvrditi.
Međutim, USD / JPY je sada prekršio 50 DMA na dnevnom vremenskom okviru, sugerirajući da se može razvijati bikovski zamah, što je teorija koju su zadnjih dana podržavali bikovski Heikin-Ashi barovi. Bitku za Brexit, identificiranu vrijednošću EUR / GBP, najbolje ilustriraju 100 i 50 DMA-a koji su blizu konvergencije.
Razočaravajući podaci o radnim mjestima u SAD-u ne uspijevaju umanjiti osjećaje investitora
Istaknuti temeljni ekonomski podaci za SAD ovog tjedna bili su privatni brojevi radnih mjesta, zahtjevi za nezaposlenost i NFP broj. Broj privatnih radnih mjesta ADP-a iznosio je -123 tisuće, dok su tjedni zahtjevi za nezaposlenost ostali blizu razine od 800 tisuća. Prilikom pisanja ovog ažuriranja, Reuters je prognozirao da će NFP broj doći na 70K u petak 8., najgori broj otvaranja novih radnih mjesta od početka vala 1 pandemije COVID-19.
Takve bi brojke zabrinule investitore zbog cjelokupnog zdravlja američke ekonomije u bilo kojem drugom razdoblju. No, s predstojećim uvođenjem cjepiva, investitori i trgovci gledaju mimo razočaravajućih podataka o radnim mjestima i prema vladama i središnjim bankama koje obnavljaju gospodarstvo zapadne hemisfere tijekom 2021. i 2022. godine.
Zaključavanje pandemije ima ograničen utjecaj na financijska tržišta dionica
Lockdowns drže ključ održivog oporavka. Ipak, ulagači na zalihama ostaju zabrinuti, jer ako se središnje banke i vlade nastave upuštati u poticaje ili kupnju imovine putem kvantitativnog popuštanja, tržišta će rasti.
Na primjer, vlada Velike Britanije najavila je oštru blokadu u prvom tjednu siječnja, a pad maloprodaje srušio se blizu 50% u primarnim tjednima kupnje u prosincu u usporedbi s 2019. Prognozom je da će se stvarna razina nezaposlenosti u Velikoj Britaniji udvostručiti, a do Q2 doći će do dvostruke recesije. U međuvremenu, Brexit će polako početi stvarati kontinuirani kaos u lukama.
No, vodeći indeks FTSE 100 trenutno je 6.00% veći u siječnju nakon što su Engleska banka i britanski kancelar najavili daljnju potporu kada je to potrebno. Zapravo, mnoge tvrtke s FTSE 100 dionicama nemaju sjedište u Velikoj Britaniji, ali optimizam u britanskim ulaganjima ostaje snažan usprkos očitim izazovima.
Nafta, bakar i plemeniti metali mogli bi ukazati na to gdje su globalni osjećaji
Često se naziva "liječničkim bakrom", jer bilježi zdravlje globalne ekonomije, bakar je ovog tjedna dosegnuo osmogodišnju razinu. I WTI je naglo porastao, probivši cijenu od 50 dolara po barelu prvi put od ožujka 2020. Srebro i zlato također su porasli, a plemeniti metali špekulativna su imovina, ali se također jako koriste u industrijskoj proizvodnji.
Sve gore navedene robe klasificiraju se kao termometri koji mjere temperaturu globalne ekonomije. Europa i Amerika epicentar su krize COVID-19, a BDP Europe i Amerike srušio se tijekom 2020. Suprotno tome, Kina i druge azijske zemlje pokrenule su se 2020. godine, s rastom kineskog BDP-a od 4.90% u 2020. Azija je vjerojatno motor globalnog rasta, pa su ročne cijene roba porasle.
Sljedeći tjedan po ekonomskom kalendaru
U utorak se objavljuju najnovija radna mjesta JOLTS u SAD-u. Očekuje se pad na 6.3 m. Predviđa se da će zalihe sirove nafte pokazati daljnji pad koji bi mogao utjecati na cijenu barela nafte.
U srijedu se objavljuju podaci o industrijskoj proizvodnji za eurozonu. Predviđanje je nagli pad u studenom za -1.4%. Kasnije tijekom dana, kad se sjednica u New Yorku sprema za otvaranje, američke inflacije objavljuju se. Očekuje se da će inflacija biti nepromijenjena na 1.2%. Vrijednost jena mogla bi se naći pod lupom na azijskoj sesiji, jer Japan objavljuje svoje najnovije podatke o narudžbama strojeva. Predviđanje pada na 4.2% za studeni, neki analitičari predviđaju negativan broj za ovaj vodeći japanski mjerni podatak.
U četvrtak je otkriven niz kineskih podataka o izvozu i uvozu. Očekivanja su zdravog rasta, iz godine u godinu i iz mjeseca u mjesec, što će se odraziti na brojke bilance trgovine. Uobičajeni tjedni podaci o zahtjevima za posao objavljuju se u SAD-u, prvog tjedna kada se broji većina sezonskih otpuštanja, što bi moglo izazvati porast. Izvozne i uvozne cijene objavljuju se za SAD, naznačujući kamo će inflacija preći kratkoročno.
U petak se objavljuju najnoviji podaci o BDP-u u Velikoj Britaniji. Predviđa se rast od 1.5% za tri mjeseca do studenog. Međutim, analitičari očekuju da će konačni Q 2020. i Q1 2021. biti negativni zbog blokada. Podaci o trgovinskoj bilanci u Velikoj Britaniji također bi se trebali pogoršati. Broj BDP-a mogao bi utjecati na vrijednost sterlinga, ovisno o tome promašuju li prognoze ili ih pobijaju. Postoji niz podataka o srednjem i velikom utjecaju objavljenih u SAD-u tijekom popodnevnih sesija. Maloprodaja, indeks New York Empirea, podaci o industrijskoj proizvodnji, poslovne zalihe i očitavanja sentimenta u Michiganu objavljuju se tijekom zauzete sesije. Takav niz podataka mogao bi utjecati na američke indekse kapitala i vrijednost dolara u odnosu na njegove glavne vršnjake.
« Američka tržišta dionica ispisuju rekordne razine, uzimajući sa sobom američki dolar Čini se da su tržišta dionica i USD spremni rasti tijekom sljedećeg tjedna »
