INSTANTÁNEA SEMANAL DO MERCADO 11/01 - 15/01 | OS MERCADOS DE PATRIMONIO GLOBAL VOLVEN Á VIDA NA PRIMEIRA SEMANA DE 2021, COMO INVESTIDORES BANCAN UNHA RECUPERACIÓN BASADA NA VACINA
Os principais mercados de renda variable estadounidenses, o SPX 500, o DJIA 30 e o NASDAQ 100, imprimiron máximos récords durante a negociación da primeira semana de 2021. As razóns foron varias: a inauguración de Biden-Harris achegouse, a segunda volta do Senado proporcionou máis seguridade ao goberno e proceso de elaboración de leis e avances no desenvolvemento de vacinas, aínda que o lanzamento de vacinas en todo o mundo aínda representa problemas loxísticos.
A visión de estabilidade que creou o inminente goberno democrático calmou o estado de ánimo dos investidores. A confianza creou que se crearán novos estímulos da Federación e do goberno dos Estados Unidos, o que xerou o estado de ánimo do mercado.
NASDAQ 100 incumpre o nivel 13,000
O xoves 7 de xaneiro, o NASDAQ finalmente estalou o número de 13,000 puntos por primeira vez na historia do índice. A violación do nivel anunciouse nos medios de comunicación cando o fundador de Tesla, Elon Musk, foi nomeado o home máis rico do mundo, por un valor de 180 millóns de dólares.
Os investimentos e comerciantes de Bitcoin e outras moedas criptográficas tiveron razóns para animarse durante a semana cando BTC incumpriu o nivel de 40,000 dólares. Agora duplicou o prezo nun mes. Entre as razóns mencionadas inclúese que a moeda virtual é unha cobertura fronte á inflación, un investimento que paga a pena cando as contas de depósito ofrecen rendementos próximos a cero e a minería de BTC chega ao seu final matemático. Ou podería ser un bombo baseado nunha exuberancia irracional.
O dólar estadounidense estabilízase en xaneiro de 2021
O dólar estadounidense experimentou unha modesta recuperación no que vai de 2021, o índice do dólar DXY rastrexou a liña 90.00 e subiu un 0.12% no que vai de ano. En contra de ambas as moedas antipodeas, NZD e AUD, o dólar estadounidense caeu aproximadamente un -0.75%. O USD está preto do nivel do ano ata a data fronte aos seus outros compañeiros principais, excepto en libra esterlina, o GBP / USD cae un -0.68% cando a realidade do Brexit comeza a bater.
A negociación en EUR, GBP e USD foi complicada durante a primeira semana de 2021. A acción diaria dos prezos foi esporádica e as tendencias a medio prazo dos principais pares de divisas resultaron difíciles de identificar.
Non obstante, USD / JPY agora incumpriu os 50 DMA no período diario, o que suxire que se podería desenvolver unha tendencia de swing alcista, unha teoría apoiada polos bares alcistas de Heikin-Ashi nos últimos días. A batalla do Brexit, identificada polo valor de EUR / GBP, é mellor ilustrada por que os 100 e 50 DMA están preto da converxencia.
Os datos decepcionantes dos postos de traballo en Estados Unidos non amortecen o sentimento dos investidores
Os datos económicos fundamentais máis destacados desta semana en Estados Unidos foron os números de emprego privado, as demandas de desemprego e o número de PFN. O número de empregos privados ADP chegou a -123K, mentres que as reclamacións semanais de desemprego mantivéronse próximas ao nivel de 800K. Ao escribir esta actualización, Reuters pronosticou que o número de NFP chegaría a 70K o venres 8, o peor número de creación de emprego desde o comezo da onda 1 da pandemia COVID-19.
Estas cifras terían aos inversores preocupados pola saúde xeral da economía estadounidense en calquera outra época. Pero co inminente lanzamento das vacinas, os investimentos e os comerciantes están mirando máis alá dos decepcionantes datos de emprego e cara aos gobernos e bancos centrais que reconstrúen a economía do hemisferio occidental durante 2021 e 2022.
Os peches de pandemia teñen un impacto limitado nos mercados de renda financeira
Os bloqueos son a clave para unha recuperación sostida. Aínda así, os investimentos en accións seguen sen preocuparse porque se os bancos centrais e os gobernos continúan entregándose a estímulos ou á compra de activos mediante o relaxamento cuantitativo, os mercados subirán.
Por exemplo, o goberno do Reino Unido anunciou un duro bloqueo na primeira semana de xaneiro e a caída do comercio minorista caeu un 50% nas primeiras semanas de compras de decembro en comparación con 2019. A previsión é que o nivel real de desemprego no Reino Unido se duplique, e producirase unha recesión por dobre caída na Q2. Mentres tanto, o Brexit comezará lentamente a causar un caos continuo nos portos.
Pero o índice líder do FTSE 100 é actualmente un 6.00% máis en xaneiro despois de que o Banco de Inglaterra e o chanceler do Reino Unido anunciaran máis apoio cando sexa necesario. En realidade, moitas empresas cotizadas en FTSE 100 non están baseadas no Reino Unido, pero o optimismo nos investimentos no Reino Unido segue sendo sólido a pesar dos aparentes retos.
O petróleo, o cobre e os metais preciosos poderían indicar onde se atopa o sentimento global
A miúdo chamado "cobre médico" porque rexistra a saúde da economía mundial, o cobre alcanzou o máximo de oito anos esta semana. O WTI tamén aumentou drasticamente, incumprindo o custo dos 50 dólares por barril por primeira vez desde marzo de 2020. A prata e o ouro tamén subiron e, aínda que os metais preciosos son activos especulativos, tamén son moi empregados na produción industrial.
Todos os produtos mencionados anteriormente clasifícanse como termómetros que toman a temperatura da economía global. Europa e as Américas son o epicentro da crise do COVID-19 e o PIB europeo e das Américas colapsou durante 2020. Pola contra, China e outros países asiáticos avanzaron en 2020, cun crecemento do PIB de China no 4.90% en 2020. Asia é sen dúbida motor do crecemento mundial, polo que os prezos futuros das materias primas subiron.
A semana por diante no calendario económico
O martes publícanse as últimas ofertas de emprego de JOLTS nos Estados Unidos. A expectativa é unha caída a 6.3 m. Prevese que as reservas de cru mostrarán unha nova caída que podería repercutir no prezo do barril de petróleo.
O mércores publícanse as cifras de produción industrial da zona euro. A previsión é dunha forte caída en novembro nun -1.4%. Máis tarde, no día en que a sesión de Nova York dispón a súa apertura, publícanse as cifras de inflación estadounidense. A expectativa é que a inflación permanecerá inalterada no 1.2%. O valor do ien podería ser examinado na sesión asiática, xa que Xapón publica os seus últimos datos de pedidos de maquinaria. A previsión caerá ata o 4.2% para novembro. Algúns analistas prevén un número negativo para esta principal métrica xaponesa.
O xoves desvélase unha serie de datos de exportación e importación chinesa. A expectativa é un crecemento saudable, ano a ano e mes a mes, o que se reflicte na cifra da balanza comercial. Os datos semanais habituais de reclamacións de emprego publícanse nos Estados Unidos, a primeira semana na que se contan a maioría dos despedimentos estacionais, o que podería causar un aumento. Anúncianse os prezos de exportación e importación para os Estados Unidos, o que indica onde se dirixe a inflación a curto prazo.
O venres publícase a última cifra do PIB do Reino Unido. A previsión é un 1.5% de crecemento nos tres meses ata novembro. Non obstante, os analistas esperan que a Q final de 2020 e a Q1 2021 sexan negativas debido aos bloqueos. As cifras da balanza comercial do Reino Unido tamén deberían deteriorarse. A cifra do PIB pode afectar o valor da libra esterlina dependendo de se as previsións fallan ou superan as estimacións. Hai unha serie de datos de impacto medio a alto publicados nos Estados Unidos durante as sesións da tarde. As vendas polo miúdo, o índice do Imperio de Nova York, as cifras de produción industrial, os inventarios empresariais e as lecturas de sentimentos de Michigan publícanse durante unha atarefada sesión. Tal cantidade de datos podería afectar os índices de renda variable estadounidenses e o valor do USD fronte aos seus principais compañeiros.
« Os mercados de renda variable estadounidenses imprimen máximos récord, levando consigo o dólar estadounidense Os mercados de renda variable e o USD parecen estar preparados para subir durante a próxima semana »
