¿Qué es el comercio de futuros de divisas?
Los contratos de futuros de divisas, también conocidos como futuros de divisas o futuros de FX, son el tipo de contratos en los que se realizan operaciones para cambiar una divisa por otra a un tipo de cambio fijo. Pero la parte divertida es que las transacciones se realizan en una fecha futura.
Dado que el valor del contrato está relacionado con el tipo de cambio subyacente, los futuros de divisas se consideran un derivado financiero.
En esta guía, profundizaremos en qué son los futuros de divisas y cómo funcionan.
¿Cómo funcionan los futuros de divisas?
El tipo de contrato son contratos estandarizados que se negocian en bolsas centralizadas. Si el precio diario cambia, las diferencias se liquidan en efectivo hasta la última fecha. Para el tipo de contratos que se deciden por entrega física, cuando llega la fecha posterior, debe cambiar las monedas en función del tamaño del contrato.
Los futuros de Forex constan de varios componentes, incluido el activo subyacente, la fecha de vencimiento, el tamaño y el requisito de margen. Cada uno de estos componentes es crucial para garantizar que el proceso de futuros funcione sin problemas.
Dado que los futuros de divisas se negocian en bolsas centralizadas y se establecen márgenes, esto reduce enormemente el riesgo de contraparte en comparación con los contratos a plazo de divisas. Un margen inicial típico puede rondar el 4% y un mantenimiento margen alrededor de 2%.
¿Para qué se utilizan los futuros de divisas?
Pueden usar futuros de divisas con fines especulativos y de cobertura como otros futuros. Por ejemplo, suponga que una de las partes sabe que necesitará moneda extranjera en el futuro, pero no quiere comprarla.
En ese caso, pueden comprar futuros de FX, lo que puede denominarse cobertura porque actuará como una posición cubierta contra la posible volatilidad en las tasas de cambio.
De la misma manera, si una parte sabe que recibirá flujo de efectivo en el futuro en una moneda extranjera, los comerciantes pueden usar futuros para cubrir esta posición. Genial, ¿no?
Los especuladores también suelen utilizar los intercambios de divisas. Si un comerciante espera que una moneda se aprecie frente a otra, puede comprar contratos de futuros de FX para ganar con el tipo de cambio cambiante.
También podemos utilizar los futuros de divisas como comprobación de la paridad de tipos de interés. Si hay un caso en el que la paridad de la tasa de interés no se cumple, un comerciante puede emplear una estrategia de arbitraje. Se hace para beneficiarse puramente de los fondos prestados y el uso de contratos de futuros.
A medida que el mercado de capitales se vuelve más competitivo y restringido, es más común ver a los participantes del mercado explorar el valor de los futuros y opciones de FX compensados y cotizados como una herramienta de cobertura y un medio de exploración de mercado.
Hay varias cosas que uno debe recordar cuando trabaja en el oficio. En primer lugar, es arriesgado e impredecible. Por lo tanto, es esencial saber qué riesgos vale la pena tomar y cuáles no. Todavía es mejor estar atento a lo que está sucediendo y qué hacer a continuación en lugar de encontrarse en una situación en la que es difícil salir.
« ¿Qué significa el comercio algorítmico de Forex? ¿Qué necesita saber sobre los patrones de gráficos de Forex? »
