Je stratové obdobie, ktoré momentálne prežívam, v rozpore s mojou stratégiou alebo iba so smolou v prípade „odľahlých“ udalostí?
Šťastie je veľmi sporné slovo a rovnako sporné javy v obchodovaní. Keď sme strávili mesiace a v mnohých prípadoch roky vytváraním víťaznej obchodnej stratégie, aby sme ju nakoniec zaviazali k nášmu nepriestrelnému obchodnému plánu, je pre každého z nás neuveriteľne ťažké skutočne akceptovať, že obrovský prvok obsiahnutý v našom dlhodobom obchodnom úspechu nefunguje. k jednoduchým javom šťastia.
Akceptovať, že sme vydaní na milosť trhu a že nikto z nás nedokáže s akoukoľvek pravidelnou istotou predpovedať, čo bude trh ďalej robiť, je pre mnohých z nás neuveriteľne ťažkou koncepciou. Je rovnako ťažké prijať predstavu, že obrovské percento našich obchodov bude musieť byť porazených, aby sme boli neustále ziskoví. Oba tieto pojmy sú, ako sme už spomenuli v týchto stĺpcoch, v rozpore s tým, ako sme „prepojení“ s prístupom k mnohým testom a pokusom, ktoré nás naše odvetvie núti denne a týždenne čeliť.
Keď sme strávili mnoho mesiacov (alebo rokov) vytvorením našej úspešnej obchodnej stratégie a rovnako úmerne dlho sme rozvíjali sebadisciplínu, aby sme sa držali nášho obchodného plánu, môže sa to ukázať ako poriadna rana, keď naše obchodovanie Stratégia začína zlyhávať a my buď dosahujeme, alebo začíname ohrozovať úrovne čerpania, ktoré sme vložili do nášho obchodného plánu. V akom okamihu sa však vzdáme svojho plánu a stratégie, je ťažké čeliť.
To, ako urobíme krok bez emócií späť, aby sme mohli ďalej analyzovať našu stratégiu, skôr ako ju vylepšíme alebo úplne opustíme, je jedným z hlavných testov, ktorým ako obchodníci budeme čeliť, a v mnohých ohľadoch nás bude definovať táto „skúška života obchodníka“. ako obchodníci. A pri opätovnej analýze našej obchodnej stratégie môžeme začať odhaľovať, či šťastie malo alebo nemalo úlohu v našich nedávnych stratách. Kde však hľadať znaky v našej nedávnej histórii obchodovania, že jednoduchá smola zohrala významnú úlohu v našom obchodovaní a že s našou metódou a celkovou obchodnou stratégiou nie je nič zlé?
Odľahlé hodnoty *, čo sú z hľadiska obchodovania a kde hľadať ich znaky
Pretože pravidelní čitatelia našich stĺpcov to odvodia, uverejňujeme týždenný článok s názvom „Je trend stále váš priateľ?“ v ktorej analyzujeme základné pozadie, ktoré určí publikácie a politické rozhodnutia s veľkým dopadom na tento týždeň. V spojení s týmto prekrývame aj veľmi základnú formu technickej analýzy využívajúcu mnoho najbežnejšie používaných a odkazovaných ukazovateľov. Nedávno bol zaznamenaný vplyv toho, čo by sme označili ako odľahlé hodnoty, a vplyv, ktorý majú na trhy, s ktorými obchodujeme.
Najvýraznejším odlivom boli problémy na Ukrajine, pretože sa začalo napätie v oblasti Krymu, kde sa trhy predávali, najmä v európskych akciových indexoch a potom v eurách. Keď problémy ustúpili, trhy sa začali nejako zotavovať. Potom sme mali pochybnosti, že (keďže v USA začala sezóna výnosov) si mnoho technologických spoločností kótovaných na NASDAQ skutočne zaslúžilo obrovské zhodnotenie oproti ich príjmom, ktoré v súčasnosti vykazujú. Potom sme zažili zotavenie, ale za posledné dva dni sa obavy z Ukrajiny znovu objavili ako ozbrojený konflikt medzi ruskými priateľskými frakciami v mnohých ukrajinských mestách a orgánmi v novovzniknutej ukrajinskej vláde. dospeli k násilnému záveru.
Keď sa teraz pozrieme na všetky tieto nedávne problémy izolovane alebo ako klaster, veľa obchodníkov sa občas ocitne, v závislosti od toho, či sú alebo nie sú obchodníkmi na hojdačke alebo dennými obchodníkmi, na nesprávnej strane pohybu trhu bez zavinenia ich vlastné, okrem toho, že sa držia svojho plánu. Úprimne povedané, zoznam, ktorý sme poskytli v súvislosti s nedávnou aktivitou, bol pre mnoho obchodníkov nemožným územím pre obchodovanie za posledné týždne, najmä pre swingových obchodníkov, a to je skôr, než začneme pridávať všetky ďalšie obvyklé základné kritériá, ako sú rozhodnutia o základnej sadzbe, nezamestnanosť a ďalšie štatistické údaje o ekonomických údajoch. Akoby naša profesia nebola dosť zložitá, museli sme v posledných týždňoch zápasiť s neuveriteľnou zložitou paletou základných problémov, niet sa čomu čudovať, že mnohí z nás stratili nejaké dočasné miesto a nechali nás pochybovať o našej celkovej metóde a obchodnej stratégii.
Nie je možné predpovedať, kedy dôjde k štatistickým odľahlým hodnotám, a je rovnako ťažké si uvedomiť, že by sme sa mohli dostať do palebnej čiary mimoriadnej udalosti, pretože k nej dochádza, pretože veľa odľahlých hodnôt v našom podnikaní nie je čistou štatistikou, ktorú môžu štatistici a matematici dosiahnuť, pri spätnom pohľade poukázať. Navyše nemôžeme obchodovať s minulosťou, ktorú identifikujú naši odborníci na štatistiku a matematiku.
Čo však môžeme robiť, ako budú naše skúsenosti narastať, je upraviť naše „obchodné antény“, aby sme si boli vedomí, keď sme uprostred víru, čo môžu a budú odľahlé hodnoty. Potom máme dve jednoduché možnosti; obchodovať alebo neobchodovať…
Buď obchodujeme cez búrku, ktorú odľahlá krajina spôsobuje, alebo sa skláňame a len spätný pohľad nám bohužiaľ dokáže, čo bolo správne rozhodnutie. Aj keď je prirodzené pochybovať o svojej metóde a stratégii počas mimoriadnych udalostí, je nepochybné, že je nesprávny čas na zmenu alebo zastavenie predtým osvedčenej metodiky. Čas na zamyslenie musí prísť, keď zistíme, že „bežné“ obchodné podmienky alebo také normálne, ako môžeme očakávať v dynamickom svete obchodovania s FX, indexmi alebo komoditami, sa opäť vrátili do nášho obchodného prostredia.
* Definícia odľahlých hodnôt
V štatistike je odľahlá hodnota pozorovacím bodom, ktorý je vzdialený od ostatných pozorovaní. [1] Odchýlka môže byť spôsobená variabilitou merania alebo môže naznačovať experimentálnu chybu; tieto údaje sú niekedy vylúčené zo súboru údajov. [2]
Odľahlé hodnoty sa môžu vyskytnúť náhodne v ktorejkoľvek distribúcii, často však naznačujú buď chybu merania, alebo to, že populácia má ťažké chvostové rozdelenie. V prvom prípade by ste ich chceli zahodiť alebo použiť štatistiku, ktorá by bola odľahlá k extrémnym hodnotám, zatiaľ čo v druhom prípade naznačuje, že distribúcia má vysokú kurtozitu a že pri používaní nástrojov alebo intuícií, ktoré predpokladajú normálne rozdelenie, by ste mali byť veľmi opatrní. Častou príčinou odľahlých hodnôt je zmes dvoch distribúcií, čo môžu byť dve odlišné subpopulácie alebo môžu naznačovať „správny pokus“ verzus „chyba merania“; toto je modelované zmiešaným modelom.
Pri väčšine väčších vzorkovaní údajov budú niektoré dátové body ďalej od priemeru vzorky, ako sa považuje za rozumné. Môže to byť spôsobené náhodnou systematickou chybou alebo nedostatkami v teórii, ktoré generovali predpokladanú rodinu pravdepodobnostných rozdelení, alebo sa môže stať, že niektoré pozorovania sú ďaleko od stredu údajov. Krajné body preto môžu naznačovať chybné údaje, chybné postupy alebo oblasti, kde určitá teória nemusí platiť. U veľkých vzoriek sa však dá očakávať malý počet odľahlých hodnôt (a nie kvôli anomálnemu stavu).
Odľahlé hodnoty, ktoré sú najextrémnejšími pozorovaniami, môžu zahŕňať maximum vzorky alebo minimum vzorky, alebo obidve, v závislosti od toho, či sú extrémne vysoké alebo nízke. Maximum a minimum vzorky však nie sú vždy odľahlé, pretože nemusia byť neobvykle ďaleko od iných pozorovaní.
« SPX stúpa o 0.14%, čím obmedzuje rastový týždeň indexu. Kanadský CPI prudko rastie, zatiaľ čo nároky na nezamestnanosť v USA mierne stúpajú Rast cien nových čínskych domov v marci medziročne spomalí na 7.7 percenta »
