24 avr. • Articles de trading Forex, Commentaires du marché • 3401 Vues • Comments Off sur Qu'est-ce que la volatilité, comment pouvez-vous y adapter votre stratégie de trading et comment cela peut-il avoir un impact sur vos résultats de trading?
Il n'est guère surprenant que la majorité des traders FX de détail ne reconnaissent pas l'impact que la volatilité peut avoir sur leurs résultats commerciaux. Le sujet, en tant que phénomène et l'impact direct qu'il peut avoir sur votre résultat net, n'est presque jamais pleinement discuté dans les articles ou sur les forums de trading. Seule la référence occasionnelle et éphémère est jamais faite. Ce qui est un oubli considérable, basé sur le fait que (en tant que sujet), il s'agit de l'un des facteurs les plus mal compris et les plus négligés, impliqué dans le trading sur tous les marchés, pas seulement sur les changes.
Une définition de la volatilité pourrait être «une mesure statistique de la distribution des rendements pour un titre ou un indice de marché donné». De façon générale; plus la volatilité est élevée à tout moment, plus le titre est considéré comme risqué. La volatilité peut être mesurée à l'aide des modèles d'écart type ou de la variance entre les rendements d'un même titre ou d'un même indice de marché. Une volatilité plus élevée est souvent associée à de grandes fluctuations, qui peuvent se produire dans les deux sens. Par exemple, si une paire de devises augmente et / ou diminue de plus d'un pour cent pendant les sessions d'une journée, elle pourrait être classée comme un marché «volatil».
La volatilité globale des marchés boursiers américains peut être observée au moyen de ce que l'on appelle «l'indice de volatilité». Le VIX a été créé par le Chicago Board Options Exchange, il est utilisé comme mesure pour évaluer la volatilité attendue sur trente jours du marché boursier américain et il est dérivé des cours en temps réel du SPX 500, des options d'achat et de vente. Le VIX est essentiellement une simple jauge des paris futurs que les investisseurs et les commerçants font, sur la direction des marchés, ou des titres individuels. Une lecture élevée sur le VIX implique un marché plus risqué.
Aucun des indicateurs techniques les plus populaires, disponibles sur des plateformes telles que MetaTrader MT4, n'a été spécifiquement conçu en tenant compte du sujet de la volatilité. Les bandes de Bollinger, l'indice Commodity Channel et le Average True Range sont des indicateurs techniques qui peuvent techniquement illustrer les changements de volatilité, mais aucun n'a été spécifiquement conçu pour générer une mesure de la volatilité. Le RVI (Relative Volatility Index) a été créé pour refléter la direction dans laquelle évolue la volatilité des prix. Cependant, il n'est pas largement disponible et la principale caractéristique du RVI est qu'il confirme simplement les signaux d'autres indicateurs oscillants (RSI, MAСD, Stochastic et autres) sans les dupliquer réellement. Il existe des widgets propriétaires proposés par certains courtiers, qui peuvent illustrer les changements de volatilité, ils ne sont pas nécessairement disponibles comme indicateurs, ce sont des outils mathématiques plus autonomes.
L'absence de volatilité (en tant que phénomène) impactant le FX, a été récemment illustrée par les baisses des paires de livres sterling, directement liées aux baisses significatives de l'activité de trading sur les paires telles que GBP / USD. La chute de l'action et du mouvement des prix des paires GBP était directement liée au jour férié de Pâques et à la suspension parlementaire britannique. Plusieurs marchés des changes ont été fermés pendant les jours fériés lundi et vendredi, tandis que les députés britanniques ont pris deux semaines de vacances. Pendant leur période de vacances, le sujet du Brexit a été largement retiré des gros titres des médias grand public, tout comme les facteurs fondamentaux affectant le prix de la livre sterling, par rapport à ses pairs.
Pendant la pause, l'action fulgurante des prix, si souvent illustrée au cours des derniers mois, alors que le Royaume-Uni faisait face à diverses falaises liées au Brexit, n'était plus visible à différentes échelles de temps. Pour la plupart, de nombreuses paires de livres sterling se sont échangées sur le côté pendant les semaines où les députés britanniques n'étaient plus visibles ou audibles. Tout simplement; le commerce spéculatif de la livre sterling a chuté de manière significative, car le Brexit en tant que sujet est tombé du radar. Diverses estimations suggèrent que la volatilité de la livre sterling a diminué d'environ 50% par rapport à ses niveaux d'avant les vacances parlementaires. Les paires telles que EUR / GBP et GBP / USD ont été échangées dans des fourchettes serrées, principalement latérales, pendant une période d'environ deux semaines. Mais dès que les députés britanniques sont revenus dans leurs bureaux à Westminster, le Brexit était de retour à l'ordre du jour des grands médias financiers.
La spéculation sur la livre sterling a immédiatement augmenté et le prix a violemment battu une large fourchette, oscillant entre des conditions haussières et baissières, pour finalement s'écraser sur S3, le mardi 23 avril, alors que des nouvelles concernant le manque de progrès dans les pourparlers entre les deux principaux partis politiques britanniques ont éclaté. Du coup, malgré un renversement du jour de la marmotte qui existait avant la récession, la volatilité, l'activité et les opportunités de la livre sterling étaient de retour sur le radar. Il est important que les traders FX reconnaissent non seulement ce qu'est la volatilité et pourquoi elle pourrait augmenter, mais aussi quand elle est la plus susceptible de se produire. Il pourrait augmenter considérablement en raison d'un événement d'actualité, d'un événement politique national ou en raison d'une situation en cours qui change radicalement. Quelle que soit la raison, c'est un phénomène qui mérite plus d'attention et de respect de la part des traders de change de détail que ce qu'il est généralement accordé.
Qu'est-ce que la volatilité, comment pouvez-vous y ajuster votre stratégie de trading et comment cela peut-il avoir un impact sur vos résultats de trading?
24 avr. • Articles de trading Forex, Commentaires du marché • 3401 Vues • Comments Off sur Qu'est-ce que la volatilité, comment pouvez-vous y adapter votre stratégie de trading et comment cela peut-il avoir un impact sur vos résultats de trading?
Il n'est guère surprenant que la majorité des traders FX de détail ne reconnaissent pas l'impact que la volatilité peut avoir sur leurs résultats commerciaux. Le sujet, en tant que phénomène et l'impact direct qu'il peut avoir sur votre résultat net, n'est presque jamais pleinement discuté dans les articles ou sur les forums de trading. Seule la référence occasionnelle et éphémère est jamais faite. Ce qui est un oubli considérable, basé sur le fait que (en tant que sujet), il s'agit de l'un des facteurs les plus mal compris et les plus négligés, impliqué dans le trading sur tous les marchés, pas seulement sur les changes.
Une définition de la volatilité pourrait être «une mesure statistique de la distribution des rendements pour un titre ou un indice de marché donné». De façon générale; plus la volatilité est élevée à tout moment, plus le titre est considéré comme risqué. La volatilité peut être mesurée à l'aide des modèles d'écart type ou de la variance entre les rendements d'un même titre ou d'un même indice de marché. Une volatilité plus élevée est souvent associée à de grandes fluctuations, qui peuvent se produire dans les deux sens. Par exemple, si une paire de devises augmente et / ou diminue de plus d'un pour cent pendant les sessions d'une journée, elle pourrait être classée comme un marché «volatil».
La volatilité globale des marchés boursiers américains peut être observée au moyen de ce que l'on appelle «l'indice de volatilité». Le VIX a été créé par le Chicago Board Options Exchange, il est utilisé comme mesure pour évaluer la volatilité attendue sur trente jours du marché boursier américain et il est dérivé des cours en temps réel du SPX 500, des options d'achat et de vente. Le VIX est essentiellement une simple jauge des paris futurs que les investisseurs et les commerçants font, sur la direction des marchés, ou des titres individuels. Une lecture élevée sur le VIX implique un marché plus risqué.
Aucun des indicateurs techniques les plus populaires, disponibles sur des plateformes telles que MetaTrader MT4, n'a été spécifiquement conçu en tenant compte du sujet de la volatilité. Les bandes de Bollinger, l'indice Commodity Channel et le Average True Range sont des indicateurs techniques qui peuvent techniquement illustrer les changements de volatilité, mais aucun n'a été spécifiquement conçu pour générer une mesure de la volatilité. Le RVI (Relative Volatility Index) a été créé pour refléter la direction dans laquelle évolue la volatilité des prix. Cependant, il n'est pas largement disponible et la principale caractéristique du RVI est qu'il confirme simplement les signaux d'autres indicateurs oscillants (RSI, MAСD, Stochastic et autres) sans les dupliquer réellement. Il existe des widgets propriétaires proposés par certains courtiers, qui peuvent illustrer les changements de volatilité, ils ne sont pas nécessairement disponibles comme indicateurs, ce sont des outils mathématiques plus autonomes.
L'absence de volatilité (en tant que phénomène) impactant le FX, a été récemment illustrée par les baisses des paires de livres sterling, directement liées aux baisses significatives de l'activité de trading sur les paires telles que GBP / USD. La chute de l'action et du mouvement des prix des paires GBP était directement liée au jour férié de Pâques et à la suspension parlementaire britannique. Plusieurs marchés des changes ont été fermés pendant les jours fériés lundi et vendredi, tandis que les députés britanniques ont pris deux semaines de vacances. Pendant leur période de vacances, le sujet du Brexit a été largement retiré des gros titres des médias grand public, tout comme les facteurs fondamentaux affectant le prix de la livre sterling, par rapport à ses pairs.
Pendant la pause, l'action fulgurante des prix, si souvent illustrée au cours des derniers mois, alors que le Royaume-Uni faisait face à diverses falaises liées au Brexit, n'était plus visible à différentes échelles de temps. Pour la plupart, de nombreuses paires de livres sterling se sont échangées sur le côté pendant les semaines où les députés britanniques n'étaient plus visibles ou audibles. Tout simplement; le commerce spéculatif de la livre sterling a chuté de manière significative, car le Brexit en tant que sujet est tombé du radar. Diverses estimations suggèrent que la volatilité de la livre sterling a diminué d'environ 50% par rapport à ses niveaux d'avant les vacances parlementaires. Les paires telles que EUR / GBP et GBP / USD ont été échangées dans des fourchettes serrées, principalement latérales, pendant une période d'environ deux semaines. Mais dès que les députés britanniques sont revenus dans leurs bureaux à Westminster, le Brexit était de retour à l'ordre du jour des grands médias financiers.
La spéculation sur la livre sterling a immédiatement augmenté et le prix a violemment battu une large fourchette, oscillant entre des conditions haussières et baissières, pour finalement s'écraser sur S3, le mardi 23 avril, alors que des nouvelles concernant le manque de progrès dans les pourparlers entre les deux principaux partis politiques britanniques ont éclaté. Du coup, malgré un renversement du jour de la marmotte qui existait avant la récession, la volatilité, l'activité et les opportunités de la livre sterling étaient de retour sur le radar. Il est important que les traders FX reconnaissent non seulement ce qu'est la volatilité et pourquoi elle pourrait augmenter, mais aussi quand elle est la plus susceptible de se produire. Il pourrait augmenter considérablement en raison d'un événement d'actualité, d'un événement politique national ou en raison d'une situation en cours qui change radicalement. Quelle que soit la raison, c'est un phénomène qui mérite plus d'attention et de respect de la part des traders de change de détail que ce qu'il est généralement accordé.
« Le dollar australien s'effondre par rapport à ses pairs, alors que l'inflation baisse de manière significative, les indicateurs IFO allemands manquent les prévisions, ajoutant aux craintes que l'Allemagne n'entre en récession. Le dollar australasien s'effondre, le dollar américain monte, les actions américaines glissent des niveaux records. »