On he de posar el meu stop loss?
Els motius pels quals s'han de prendre totes i cadascuna de les operacions amb un stop loss és un tema que hem tractat anteriorment en aquestes columnes. Però de tant en tant, especialment per als nostres lectors més nous, val la pena recordar-nos per què hem d'utilitzar stops en tots i cadascun dels comerços.
Senzillament, si acceptem la idea que el nostre negoci és una activitat insegura, que no ofereix cap garantia, llavors hem de combatre aquest entorn insegur (que no té garanties) protegint-nos en tot moment. Les parades ofereixen aquesta seguretat i garantia, ja que sabem que només podem perdre la quantitat "x" del nostre compte per operació si fem servir una parada. Controlar la nostra gestió de riscos i diners és clau per a la nostra supervivència i èxit en aquesta indústria i aquest element de control només es pot exercir mitjançant l'ús de stops.
L'argument contra l'ús de parades és francament ridícul, el més ridícul dels quals ha resistit la prova del temps des que el comerç basat en web es va generalitzar fa aproximadament quinze anys és una cosa així; "Si utilitzeu stops, el vostre corredor sap on és la vostra ordre stop i deixarà de caçar-vos". Com aquesta nació absurda s'ha convertit en un mite comercial és un misteri per a molts comerciants amb èxit i experiència, però val la pena contrarestar-ho.
Les parades de caça del mercat per accident en lloc del disseny, ni el vostre corredor ni els bancs pels quals s'envien les comandes mitjançant un model de negoci ECN o STP, s'atura la caça. Considereu això com un exemple; actualment el preu cotitzat per EUR/USD és molt proper als 13800, no cal massa imaginació per adonar-se que moltes comandes a nivell institucional s'agruparan en aquest nombre psicològic crític.
Tant si es compra, es ven o es pren comandes amb límit de beneficis, aquest nivell és innegablement absolutament crític. Per tant, si haguéssim de fer una transacció i utilitzem aquest número clau com a aturada, és just dir que podríem estar provocant problemes en la mesura que la probabilitat que s'activi qualsevol comanda a aquest nivell sigui molt probable. Casualment, 13800 podria haver demostrat ser un nivell fantàstic per col·locar un comerç curt si creguéssim que el biaix era a la baixa, però posar parades en aquest nivell podria ser un problema.
Per tant, deixant de banda la nostra reticència i la cura de no col·locar parades a prop de números rodons o propers a on més hem de buscar per col·locar les nostres parades, hem de buscar números i nivells o buscar pistes de l'acció del preu més recent, o hem d'utilitzar els dos elements per seleccionar on col·loquem les nostres parades? Sens dubte, hauríem d'utilitzar una combinació de predicció i evidència basada en l'acció recent dels preus.
Màxims recents, mínims recents i números rodons que s'aproximen
El lloc on col·loquem les nostres parades sovint depèn del període de temps que estem negociant. Per exemple, no utilitzaríem la mateixa estratègia si negociem amb gràfics de cinc minuts que busquen "cuir cabellut" que ho faríem amb el comerç diari o per al comerç amb tendència oscil·lant. Però per al comerç diari, potser amb gràfics d'una hora, o per al comerç swing, els principis són generalment els mateixos. Estaríem buscant punts d'inflexió, com ho demostra l'acció dels preus que il·lustra els màxims recents dels mínims recents i col·loquem les nostres parades en conseqüència.
Si anem a curt en una base de negociació swing, situaríem la nostra parada a prop del màxim més recent prestant atenció als números rodons que s'acosten. Per exemple, si haguéssim fet un canvi llarg el dia 8 d'abril a EUR/USD, hauríem posat la nostra parada a 13680 o prop de, el mínim més recent. La nostra entrada llarga s'hauria desencadenat, d'acord amb l'estratègia global que suggerim al nostre article setmanal és la tendència que segueix sent el vostre amic, a aprox. 13750, per tant, el nostre risc seria de 70 pips. Llavors, naturalment, utilitzaríem un càlcul de la mida de la posició per assegurar-nos que el nostre risc en aquesta operació és només de l'1%. Si tinguéssim una mida de compte de 7,000 dòlars, el nostre risc seria de l'1% o 70 dòlars aproximadament un risc d'1 pip per dòlar. Vegem ara el comerç diari amb la mateixa seguretat recentment.
Mirant un gràfic de quatre hores, la nostra preferència hauria estat escurçar el mercat en funció de l'acció del preu desenvolupada des d'ahir. Identificaríem el màxim recent d'aprox. 13900, que no és la posició exacta on posaríem la nostra parada tenint en compte les nostres preocupacions per les xifres rodones. Per tant, potser voldrem situar la nostra parada per sobre o lleugerament per sota d'aquest número rodó. Segons el nostre mètode, hauríem quedat curts a 13860, per tant, el nostre risc seria de més de 40 pips. De nou, utilitzaríem una calculadora de mida de posició per determinar l'efectiu en risc en funció del percentatge de risc que havíem decidit al nostre pla de negociació. Si tinguéssim un compte de 8,000 dòlars, estaríem arriscant un 1% o 80 dòlars, per tant, el nostre risc seria d'aproximadament 2 dòlars per pip basat en una pèrdua de quaranta pip stop. Realment és així de senzill col·locar les nostres parades i calcular el nostre risc per comerç. Però, i si decidim fer el cuir cabellut, podem utilitzar mètodes similars? Probablement no, ja que es fa molt més complex, permeteu-nos explicar-ho...
Si estem fent el scalping, que en termes de comerç minorista, significa treure transaccions dels períodes de temps inferiors, com ara períodes de temps de 3-5 minuts, hem d'utilitzar una tècnica molt diferent, ja que, francament, simplement no tenim temps. i el luxe de poder calcular mínims o màxims recents. I tenint en compte que ens podríem trobar negociant "entre línies" de rangs, es podria argumentar que intentar escollir alts i baixos dins d'un rang no té sentit.
Per tant, hem d'emprar una estratègia completament diferent per calcular les nostres parades, basant-nos més en un risc versus un rendiment potencial. Per tant, potser preferim adoptar el que hem anomenat anteriorment a les nostres columnes una estratègia de "foc i oblida". Si adoptem aquesta estratègia, entrarem a les nostres operacions buscant un risc aproximat d'1:1 en comparació amb la rendibilitat. Potser utilitzarem un trailing stop per reduir les pèrdues al mínim, però estarem buscant un rendiment de 10-15 pips (menys spreads i comissions) i un nivell similar de risc de pips. Però siguin quines siguin les parades de temps són essencials i, sens dubte, es tornen més crítiques com més baixes són els períodes de temps en què operem.
« Les accions de Yahoo pugen un 8% en les operacions tardanes per ajudar a millorar el sentiment als mercats dels EUA Les borses europees comencen a recuperar les pèrdues d'ahir a mesura que el Nikkei augmenta més d'un 3% durant la nit »
