Je li gubitak koji trenutno proživljavam sveden na moju strategiju ili je to samo peh kroz 'outlier' događaje?
Sreća je vrlo sporna riječ i jednako sporni fenomeni u trgovanju. Nakon što smo proveli mjesece, a u mnogim slučajevima i godine da stvorimo pobjedničku strategiju trgovanja, da bismo je konačno napokon posvetili svom metu neprocjenjivog trgovanja, nevjerovatno je teško bilo kome od nas prihvatiti da ogroman element sadržan u našem dugoročnom uspjehu u trgovanju opada jednostavnim fenomenima sreće.
Prihvatiti da smo prepušteni na milost i nemilost tržišta i da niko od nas ne može sa bilo kojim redovitim stepenom sigurnosti predvidjeti šta će tržište dalje raditi, nevjerovatno je težak koncept za mnoge od nas. Jednako je teško prihvatiti ideju da će ogroman procenat naše trgovine morati biti gubitnici da bismo mogli biti konstantno profitabilni. Oba su pojma, kao što smo već spomenuli u ovim kolumnama, kontra intuitivni onome kako smo „ožičeni“ da pristupimo mnogim testovima i ispitivanjima s kojima nas naša industrija prisiljava svakodnevno i sedmično.
Nakon što smo proveli mnogo mjeseci (ili godina) da stvorimo našu uspješnu strategiju trgovanja i potrošili jednako proporcionalno vrijeme da razvijemo samodisciplinu kako bismo se držali svog plana trgovanja, to se može pokazati kao popriličan udarac kada naše trgovanje strategija počinje propadati i mi ili dosežemo ili počinjemo prijetiti nivoima povlačenja koje smo unijeli u naš plan trgovanja. Ali u kojem trenutku odustajemo od svog plana i strategije, težak je prijedlog s kojim se možemo suočiti.
Kako se vraćamo korak bez emocija, kako bismo dodatno analizirali svoju strategiju, prije nego što je podesimo ili potpuno napustimo, jedan je od glavnih testova s kojima ćemo se suočiti kao trgovci i na mnogo načina će nas definirati ovo "suđenje života trgovaca" kao trgovci. I ponovnom analizom naše strategije trgovanja možemo početi otkrivati je li sreća igrala bilo kakvu ulogu u našim nedavnim gubicima. Ali gdje tražimo znakove u našoj nedavnoj historiji trgovanja da je jednostavna loša sreća igrala značajnu ulogu u našem trgovanju i da nema ništa loše u našoj metodi i ukupnoj strategiji trgovanja?
Izuzeci *, šta su oni u smislu trgovanja i gdje tražiti znakove istih
Kao što su redovni čitatelji naših kolumni zaključili, objavljujemo tjedni članak pod naslovom "je li trend i dalje vaš prijatelj?" u kojem analiziramo osnovnu pozadinu koja će odrediti izdanja i odluke o politikama koje su trenutno od velikog uticaja. Zajedno s ovim, mi takođe preklapamo vrlo osnovni oblik tehničke analize koristeći mnoge najčešće korištene i upućene pokazatelje. Ono što je nedavno zabilježeno jest učinak onoga što bismo nazvali izvanrednim i utjecaj koji oni imaju na tržišta kojima trgujemo.
Najeklatantnija neobična pitanja bila su pitanja u Ukrajini, jer su počele tenzije oko regiona Krim, tržišta su se rasprodala, posebno u evropskim indeksima kapitala, a zatim i u euru. Kako su se problemi povlačili, tržišta su započela svojevrsni oporavak. Tada smo imali sumnje da su (kako je sezona zarada započela u SAD-u) mnoge tehnološke kompanije citirane na NASDAQ-u zaista zaslužile masovne procjene u odnosu na svoju zaradu koju trenutno pokazuju. Tada smo doživjeli oporavak, ali tokom posljednja dva dana strahovi u Ukrajini ponovo su se pojavili kao oružani sukob između ruskih prijateljskih frakcija u mnogim ukrajinskim gradovima i vlasti u novoformiranoj ukrajinskoj vladi. došli do nasilnog zaključka.
Gledajući sada sve ove nedavne probleme izolirano ili kao klaster, mnogi trgovci će se ponekad naći, ovisno o tome jesu li trgovci ljuljačkama ili dnevni trgovci, pogrešna strana tržišta kreće se bez krivnje svoje, osim što se drže svog plana. Iskreno, spisak nedavnih aktivnosti koji smo pružili bio je nemoguć teritorij za mnoge trgovce tokom posljednjih tjedana, posebno za trgovce ljuljaškama, a to je prije nego što počnemo dodavati, svi drugi uobičajeni temeljni kriteriji kao što su odluke o osnovnoj stopi, nezaposlenost i ostale ekonomske podatke. Kao da naša profesija nije bila dovoljno škakljiva, morali smo se boriti s nevjerovatnim složenim nizom temeljnih problema tijekom posljednjih tjedana, malo je čudno što će mnogi od nas izgubiti neko privremeno tlo ostavljajući nas sumnjajući u svoju ukupnu metodu i strategiju trgovanja.
Nemoguće je predvidjeti kada će se dogoditi statistički izvanredni učinci, a jednako je teško shvatiti da smo možda u vatrenoj liniji neobičnog događaja, jer se on odvija, jer mnogi od iznimnih rezultata u našem poslu nisu čista statistika izvan statistika i matematičari. unazad, istaknite. Štaviše, ne možemo trgovati prošlošću koju su prepoznali naši stručnjaci za statistiku i matematiku.
Ali ono što možemo učiniti, kako naše iskustvo raste, je prilagoditi svoje „trgovačke antene“ tako da budemo svjesni kada se nalazimo usred izvanrednih vrtloga koji mogu i što će uzrokovati. Tada imamo dva jednostavna izbora; trgovati ili ne trgovati ...
Ili trgujemo kroz oluju koju izaziva izvanzemaljac, ili se lovimo i nažalost samo će nam retrospektiva dokazati koja je bila ispravna odluka. Međutim, iako je prirodno da sumnjate u svoju metodu i strategiju tijekom nesumnjivog događaja, bilo bi pogrešno vrijeme za izmjenu ili zaustavljanje prethodno dokazane metodologije. Vrijeme za razmišljanje mora doći nakon što utvrdimo da su se 'normalni' uslovi trgovanja ili onoliko normalni koliko možemo očekivati u dinamičnom svijetu trgovanja devizama, indeksima ili robama ponovo vratili u naše trgovačko okruženje.
* Definicija odstupanja
U statistici, outlier je tačka osmatranja koja je udaljena od ostalih opažanja. [1] Izuzetak može biti posljedica varijabilnosti mjerenja ili može ukazivati na eksperimentalnu grešku; potonji se ponekad isključuju iz skupa podataka. [2]
Izuzeci se mogu dogoditi slučajno u bilo kojoj distribuciji, ali oni često ukazuju ili na grešku u mjerenju, ili na to da populacija ima tešku distribuciju. U prvom slučaju netko ih želi odbaciti ili upotrijebiti statistiku koja je robusna za izvanredne slučajeve, dok u drugom slučaju pokazuju da distribucija ima visoku kurtozu i da treba biti vrlo oprezan u korištenju alata ili intuicije koja pretpostavlja normalnu distribuciju. Čest uzrok odstupanja je mješavina dvije distribucije, koje mogu biti dvije različite podpopulacije, ili mogu ukazivati na „ispravno suđenje“ nasuprot „grešci mjerenja“; ovo je modelirano modelom mješavine.
U većini većih uzoraka podataka neke će točke podataka biti udaljenije od srednje vrijednosti uzorka od onoga što se smatra razumnim. To može biti posljedica slučajnih sistematskih pogrešaka ili nedostataka u teoriji koji su generirali pretpostavljenu porodicu distribucija vjerovatnoće, ili mogu biti da su neka zapažanja daleko od središta podataka. Izdvojene točke mogu stoga ukazivati na pogrešne podatke, pogrešne postupke ili područja u kojima određena teorija možda ne vrijedi. Međutim, u velikim uzorcima se može očekivati mali broj odstupanja (i to ne zbog bilo kakvih anomalnih stanja).
Izuzeci, kao najekstremnija zapažanja, mogu sadržavati maksimum uzorka ili minimum uzorka, ili oboje, ovisno o tome jesu li izuzetno visoki ili niski. Međutim, maksimum i minimum uzorka nisu uvijek izvanredni jer možda nisu neobično daleko od ostalih zapažanja.
« SPX raste za 0.14%, prelazeći sedmicu rasta indeksa. Kanadski CPI naglo raste, dok zahtjevi za nezaposlenost u SAD-u umjereno rastu Rast cijena novih kuća u Kini usporava se na 7.7 posto na godišnjoj razini u martu »
